Гроші та кредит

Вправа 22. Американський банк має у своєму розпорядженні 20 млн. CHF (швейцарських франків) вільних коштів і хоче прийняти правильне рішення відносно розміщення цих коштів з метою одержання максимального прибутку. На момент прийняття рішення спот-курс продажу USD/CHF становив 1,5400. Відсоткова ставка за доларовими кредитами – 5%, а за кредитами у CHF – 4,5%. Дилери банку одержали інформацію, що форвардний курс на контракти тривалістю 12 місяців може становити 1,5500 – 1,5600.

Якою має бути стратегія банку?

Які прибутки (збитки) може одержати банк, якщо через рік спот - курс USD/CHF буде:

а) 1,5500 – 1,5600; 

б) 1,5200 – 1,5300?