|
|
Главная \ Методичні вказівки \ Аналіз господарської діяльності
Аналіз господарської діяльності« Назад
Аналіз господарської діяльності 14.11.2014 03:07
МІНІСТЕРСТВО ОСВІТИ І НАУКИ, МОЛОДІ ТА СПОРТУ УКРАЇНИ
КРИВОРІЗЬКИЙ ТЕХНІЧНИЙ УНІВЕРСИТЕТ
Кафедра обліку, аудиту і фінансового аналізу
МЕТОДИЧНІ ВКАЗІВКИ
до проведення практичних занятьз дисципліни «Аналіз господарської діяльності» для студентів спеціальності «Облік і аудит» усіх форм навчання
Кривий Ріг
2011
Укладач: Нусінов В.Я. д-р економ. наук, професор, Адамовська В.С. асистент
Відповідальний за випуск: Нусінов В.Я. д-р економ. наук, професор
Рецензент: Лобов С.П. канд. економ. наук, доцент
Методичні вказівки до проведення практичних занять з дисципліни «Аналіз господарської діяльності» покликані допомогти студентам у засвоєнні теоретичного матеріалу лекцій, вивченні нормативно-законодавчої бази щодо організації і здійснення аналізу фінансово-господарської діяльності підприємств. Наведено список рекомендованої літератури.
Розглянуто Схвалено на засіданні кафедри на вченій раді обліку, аудиту і економічного факультету фінансового аналізу
Протокол № 3 Протокол № 2 від 18.10.2010 р. від 21.10.2010 р
ЗМІСТ
Стор. Вступ…………………………………………………………………………….....4 Нормативна програма дисципліни......……………………………………….......5 Методичне забезпечення самостійного вивчення дисципліни…………….....12 Розділ 1 Управлінський аналіз Тема 1.Сутність, роль і значення аналізу господарської діяльності.Аналіз виробництва і реалізації продукції підприємства.... .... 13 Тема 2. Аналіз виробничих витрат і собівартості реалізованої продукції .....22 Розділ 2 Фінансовий аналіз Тема 3.Аналіз фінансових результатів і рентабельності підприємства .........31 Тема 4.Аналіз фінансового стану підприємства …… ………......34 Тема 5.Аналіз джерел фінансування підприємства ............... .....................38 Тема 6. Аналіз грошових потоків підприємства ............................................43 Тема 7. Аналіз та прогнозування фінансово-господарської діяльності підприємства 48 Тема 8. Аналіз інвестиційної діяльності підприємства 55 Розділ 3 Економічна безпека підприємства Тема 9. Теоретичні основи економічної безпеки підприємства 60 Тема 10. Оцінка економічної безпеки підприємства 63 Список рекомендованої літератури….………………………………………....65
ВСТУП
Розвинена ринкова економіка вимагає від підприємств підвищення ефективності виробництва, конкурентоспроможності продукції та послуг на основі впровадження досягнень науково-технічного прогресу, ефективних форм господарювання і управління виробництвом. Важлива роль у реалізації цього завдання відводиться економічному аналізу діяльності суб'єктів господарювання. Потрібно відрізняти загальнотеоретичний економічний аналіз, який вивчає економічні явища і процеси на макрорівні (на рівні суспільно-економічної формації, на державному рівні національної економіки та її окремих галузей), і конкретно- економічний аналіз на мікрорівні - аналіз господарської діяльності, який застосовується для вивчення економіки окремих підприємств. Таким чином, аналіз господарської діяльності як наука представляє собою систему спеціальних знань, пов’язаних з дослідженням тенденцій господарського розвитку, науковим обґрунтуванням планів, управлінських рішень, контролем за їх виконанням, оцінкою досягнутих результатів, пошуком, вимірюванням і обґрунтуванням величини господарських резервів підвищення ефективності виробництва і розробкою заходів їх використання. Методичні вказівки для проведення практичних занять з дисципліни “Аналіз господарської діяльності" покликані допомогти студентам у засвоєнні теоретичного матеріалу лекцій, вивченні нормативно-законодавчої бази щодо організації і здійснення аналізу фінансово-господарської діяльності підприємств. Кожне практичне заняття містить відповідні посилання на чинну нормативну базу з питань аналізу. Структура практичних занять включає питання для обговорення, в тому числі й дискусійні, вправи та тестові завдання для удосконалення вмінь студентів на основі поєднання базових знань з практичними навичками щодо організації і проведення аналіз господарської діяльності підприємств. НОРМАТИВНА ПРОГРАМА ДИСЦИПЛІНИ
Тема 1. Сутність, роль і значення аналізу господарської діяльності. Аналіз виробництва і реалізації продукції підприємства Сутність поняття «аналіз господарської діяльності», його роль і значення в аналізі фінансово-господарської діяльності підприємств, обґрунтуванні величини господарських резервів підвищення ефективності виробництва. Предмет, об’єкти і метод аналізу. Аналіз якості продукції, робіт та послуг. Аналіз виробництва браку підприємства. Аналіз комплектності і ритмічності виробництва. Оцінка резервів росту випуску продукції. Тема 2. Аналіз виробничих витрат і собівартості реалізованої продукції Мета, завдання і об’єкти аналізу витрат на підприємстві. Класифікація витрат. Напрямки аналізу витрат на виробництво продукції. Роль показника «аналіз витрат на гривню товарної продукції» у процесі оцінки роботи підприємства. Порядок розрахунку його впливу. Аналіз динаміки та виконання плану за рівнем собівартості найважливіших виробів. Фактори, що формують рівень собівартості. Методика розрахунку їх впливу. Тема 3. Аналіз фінансових результатів і рентабельності підприємства Економічний зміст доходів, витрат і прибутку підприємства. Основи класифікації доходів і витрат підприємства. Організація аналізу фінансових результатів та рентабельності підприємства в умовах застосування сучасних інформаційних технологій. Організаційно-інформаційна модель аналізу фінансових результатів і рентабельності. Методика аналізу формування фінансових результатів підприємства. Факторна адитивна модель аналізу чистого прибутку, побудована на основі звіту про фінансові результати. Аналіз динаміки доходів і витрат підприємства. Факторний аналіз доходів і витрат. Аналіз динаміки фінансових результатів. Факторний аналіз фінансових результатів: прибутку від операційної діяльності, прибуток від звичайної діяльності до оподаткування та чистого прибутку. Аналіз розподілу та ефективності використання чистого прибутку. Рентабельність підприємства, методика її оцінки та аналізу. Граничний аналіз та методика оптимізації прибутку підприємства. Тема 4. Аналіз фінансового стану підприємства Фінансовий стан підприємства, його характеристика та оцінка. Організація аналізу фінансового стану в умовах застосування сучасних інформаційних технологій. Організаційно-інформаційна модель аналізу фінансового стану підприємства. Методика аналізу економічного потенціалу. Основи класифікації майна і джерел фінансування підприємства. Загальний аналіз економічного потенціалу підприємства. Оцінка та аналіз динаміки майнового й фінансового потенціалу підприємства за абсолютною величиною, складом і структурою. Аналіз фінансової стійкості та платоспроможності підприємства: система показників; алгоритми розрахунку та критерії оцінки коефіцієнтів фінансової стійкості та платоспроможності. Інтегральна оцінка фінансової стійкості та платоспроможності підприємства. Аналіз ефективності використання активів і капіталу підприємства: система показників рентабельності та інтенсивності використання засобів; алгоритми розрахунку й критерії оцінки коефіцієнтів. Інтегральна оцінка коефіцієнтів рентабельності та інтенсивності використання засобів. Загальна оцінка фінансового стану підприємства. Тема 5. Аналіз джерел фінансування підприємства Фінансування підприємства в умовах ринкової економіки. Характеристика фінансових ресурсів підприємства. Основи класифікації джерел фінансування. Джерела формування власного капіталу і зобов'язань підприємства. Внутрішні та зовнішні джерела власних фінансових ресурсів: формування та напрями розподілу. Організація аналізу джерел фінансування в умовах застосування сучасних інформаційних технологій. Організаційно-інформаційна модель аналізу джерел фінансування підприємства. Методика аналізу власного капіталу. Загальний аналіз власного капіталу. Аналіз руху та ефективності використання власного капіталу. Особливості оцінки показників фінансової стійкості підприємства в управлінні власним капіталом. Методика аналізу зобов'язань. Загальний аналіз зобов'язань. Аналіз руху зобов'язань. Особливості аналізу довгострокових і поточних зобов'язань. Особливості аналізу забезпечень наступних витрат і платежів. Особливості аналізу доходів майбутніх періодів. Оптимізація структури джерел фінансування підприємства шляхом мінімізації середньої вартості капіталу. Тема 6. Аналіз грошових потоків підприємства Характеристика грошових потоків підприємства. Рух грошових коштів як наслідок операційної, інвестиційної та фінансової діяльності підприємства. Організація аналізу грошових потоків в умовах застосування сучасних інформаційних технологій. Організаційно-інформаційна модель аналізу грошових потоків підприємства. Методика аналізу грошових потоків. Аналіз джерел утворення і напрямів витрачання грошових коштів. Аналіз руху грошових коштів за видами діяльності підприємства. Визначення показників чистого руху грошових коштів за видами діяльності підприємства: чистий рух коштів від операційної діяльності; чистий рух коштів від інвестиційної діяльності; чистий рух коштів від фінансової діяльності. Визначення загального показника чистого руху грошових коштів на основі балансу та на основі звіту про рух грошових коштів. Факторний аналіз загального показника чистого руху грошових коштів. Оцінка достатності, ліквідності та ефективності грошового потоку.
Тема 7. Аналіз та прогнозування фінансово-господарської діяльності підприємства Особливості аналізу і прогнозування показників фінансової звітності підприємства. Організація аналізу і прогнозування показників фінансової звітності в умовах застосування сучасних інформаційних технологій. Організаційно-інформаційна модель аналізу і прогнозування показників фінансової звітності підприємства. Моделі динамічного прогнозування фінансових показників. Детерміноване моделювання факторних систем. Види детермінованих факторних моделей. Стохастичне моделювання факторних систем. Особливості стохастичного моделювання. Балансові моделі управління джерелами фінансування. Етапи прогнозування показників фінансових звітів на основі побудови балансових моделей. Прогнозування потенційного банкрутства підприємства. Особливості застосування індексів кредитоспроможності Альтмана, Копана і Гольдера, Тішоу, Таффлера. Використання системи формалізованих і неформалізованих критеріїв оцінки можливого банкрутства. Прогнозування показників платоспроможності.
Тема 8. Аналіз інвестиційної діяльності підприємства Загальні положення аналізу інвестиційної діяльності. Класифікація інвестицій. Реальні (капітальні) і фінансові інвестиції. Організація аналізу інвестиційної діяльності підприємства в умовах застосування сучасних інформаційних технологій. Організаційно-інформаційна модель аналізу інвестиційної діяльності підприємства. Аналіз реальних (капітальних) інвестицій. Характеристика стадій реального інвестування: стадія накопичення капіталу; стадія отримання доходу. Витратна і дохідна частини інвестиційного проекту. Аналіз витрат в умовах реального інвестування: первинні витрати, інвестиційні витрати, експлуатаційні витрати. Аналіз доходів в умовах реального інвестування: первинні доходи, надходження від основної діяльності об'єкта інвестування; чистий дохід від інвестицій. Кількісна оцінка грошових потоків реального інвестування. Чистий приведений доход від реальних (капітальних) інвестицій (чиста теперішня вартість). Аналіз та оцінка ефективності реальних інвестицій за показниками рентабельності, внутрішньої норми доходу, терміну окупності. Аналіз реальних інвестицій в умовах інфляції та ризику. Аналіз альтернативних інвестиційних проектів: методика, система показників, критерії оцінки. Аналіз комбінацій інвестиційних проектів. Оцінка елементів грошового потоку портфеля інвестиційних проектів. Розрахунок показників ефективності комбінованих проектів (інвестиційного портфеля). Порівняльний аналіз проектів різної тривалості: методика аналізу, система показників, критерії оцінки. Оптимізація розподілу інвестицій за кількома проектами. Просторова оптимізація портфеля інвестиційних проектів: методика, система показників, критерії оптимізації. Оптимізація розподілу інвестицій у часі: методика, система показників, критерії оптимізації. Аналіз фінансових інвестицій. Особливості аналізу фінансових інвестицій в умовах інфляції та ризику. Базова модель оцінки цінних паперів. Оцінка вартості цінних паперів залежно від їх видів. Концепція ризику, доходу і дохідності фінансових активів. Оцінка та аналіз ризику окремого фінансового активу. Визначення необхідної ставки доходу (очікуваної дохідності) цінного папера та премії за ризик вкладення капіталу. Графічні методи аналізу залежності між ризиком і дохідністю фінансових інвестицій. Аналіз фінансових інвестицій. Особливості аналізу фінансових інвестицій в умовах інфляції та ризику. Базова модель оцінки цінних паперів. Оцінка вартості цінних паперів залежно від їх видів. Графічні методи аналізу залежності між ризиком і дохідністю фінансових інвестицій.
Тема 9. Теоретичні основи економічної безпеки підприємства Передумови виникнення економічної безпеки підприємства. Історія становлення економічної безпеки підприємства. Соціально-економічна сутність ЕБ. Підходи до визначення категорії «економічна безпека підприємства». Поняття та основні категорії економічної безпеки підприємства. Сутність категорії «загроза економічні безпеці підприємства». Класифікація загроз економічній безпеці за ознаками: місцем виникнення, ступенем ймовірності, ступенем тяжкості наслідків, впливом на стадії підприємницької діяльності, тривалістю дії, масштабом виникнення, характером дії, напрямом тощо. Багаторівнева класифікація економічних загроз підприємствам корпоративної форми власності. Підходи до класифікації складових економічної безпеки. Структура комплексної економічної безпеки підприємства та її місце в системі соціально-економічної безпеки. Соціально-екологічна безпека. Фінансово-економічна безпека. Техніко-економічна безпека. Особливості та характеристики складових нижнього рівня економічної безпеки: безпеки фінансового стану, прибутковості, технічної та технологічної.
Тема 10. Оцінка економічної безпеки підприємства Поняття індикаторів функціональних складових економічної безпеки підприємства. Показники оцінки фінансової безпеки, технічної, технологічної, ринкової і т.д. Методологічні підходи до оцінки фінансової складової: система абсолютних показників фінансової стійкості, показників модель Альтмана, Спрінгейта, Депаляна, Тафлера, Ліса, Зайцевої, Кадикова та Сайфуліна і т.п. Діагностика фінансового стану за допомогою показників «запас власного капіталу» та «нестача ліквідних активів». Методологічні підходи до оцінки техніко-економічної безпеки та її складових. Методика оцінки безпеки власників підприємства відносно корпоративних прав на нього. Методичні підходи до комплексної оцінки економічної безпеки підприємства. Загальноекономічний підхід до оцінки ЕБ. STEP-, SWOT-, SPACE-, ФВА-аналіз і т.д. Індикаторний та математичний підходи до оцінки ЕБ. Діагностика рівня ЕБ за допомогою економіко-математичних моделей. Ресурсно-функціональний підхід. Підхід до кількісної оцінки економічної безпеки підприємства за допомогою матриці подій. Показники оцінки ефективності управлінських заходів (в тому числі інвестиційних проектів): строк окупності, внутрішня норма доходності, рентабельність інвестицій, чистий приведений дохід тощо. Оцінка заходів з позиції підвищення рівня економічної безпеки.
МЕТОДИЧНЕ ЗАБЕЗПЕЧЕННЯ САМОСТІЙНОГО ВИВЧЕННЯ ДИСЦИПЛІНИ
ТЕМА 1. СУТНІСТЬ, РОЛЬ І ЗНАЧЕННЯ АНАЛІЗУ ГОСПОДАРСЬКОЇ ДІЯЛЬНОСТІ. АНАЛІЗ ВИРОБНИЦТВА І РЕАЛІЗАЦІЇ ПРОДУКЦІЇ ПІДПРИЄМСТВА (1 година) Метою вивчення теми є визначення ролі аналізу господарської діяльності в умовах ринкової економіки, встановлення його сутності і значення. Студенти повинні з’ясувати сутність аналізу господарської діяльност, дати визначення таких термінів: виробнича програма підприємства, продукції, постійні витрати, змінні витрати, маржинальний дохід тощо. А також розкрити основні напрями пошуку й оцінки резервів виконання виробничої програми: розкрити методику комплексної оцінки всебічної інтенсифікації виробництва, назвати можливі резерви збільшення обсягу реалізації продукції та методи їх пошуку, розкрити методику загального і факторного аналізу виробництва та реалізації продукції підприємства. Програмні запитання
Основні терміни та поняття: аналіз, аналіз господарської діяльності, виробнича програма підприємства, виробнича програма продукції, постійні витрати, змінні витрати, загальновиробничі витрати, маржинальний дохід.
Практичне заняття №1. Сутність, роль і значення аналізу господарської діяльності. Аналіз виробництва і реалізації продукції підприємства
План
Питання для обговорення
Письмове опитування у формі тестових завдань 1. Аналіз, що проводиться аналітиками, які є сторонніми людьми для підприємства й не мають доступу до внутрішньої інформаційної бази підприємства: а) зовнішній аналіз; б) внутрішній аналіз; в) аналіз макроекономічних показників; г) розрахунок основних фінансових показників. 2. Методи аналізу класифікуються на: а) прямі та непрямі; б) методи економічної кібернетики й оптимального програмування; в) формалізовані та неформалізовані; г) методи обробки рядів динаміки. 3. Аналіз, що дозволяє виявити тенденції зміни окремих статей чи іншш груп, що входять до складу бухгалтерської звітності, в основі якого лежить обчислення базисних темпів зростання балансових статей, чи статей звіту про фінансові результати - це: а) вертикальний аналіз; б) техніко-економічний аналіз; в) горизонтальний аналіз; г) перспективний аналіз. 4. Що не відноситься до моделей фінансового аналізу, які дозволяють структурувати й ідентифікувати взаємозв'язок між основними показниками: а) предикативні; б) нормативні; в) дескриптивні; г) кількісні. 5. Який із цих методів відноситься до неформалізованого методу аналізу? а) морфологічний; б) класичний; в) економетричний; г) математико-статистичний. 6. Принцип наукового характеру пошуку резервів передбачає: 1) всебічне виявлення резервів за всіма напрямками господарської діяльності з наступним їх узагальненням, вміння виявляти та узагальнювати резерви з урахуванням взаємозв’язку окремих явищ; 2) вираховування реальних можливостей підприємства, розрахунковий розмір резервів повинен бути підкріплений відповідними заходами; 3) забезпечення збалансування резервів за трьома основними моментами праці (засобів праці, предметів праці, трудових ресурсів); 4) забезпечення негайного пошуку та реалізації резервів. 7. Виділення „вузьких місць” при виявленні резервів передбачає: 1) залучення до пошуку резервів всіх працівників, розвиток та вдосконалення суспільних форм економічного аналізу; 2) виявлення резервів потрібно проводити планомірно, систематично, щоденно; 3) уявлення взаємозв’язку, взаємодії та взаємної підпорядкованості всіх показників, що досліджуються; 4) виділення дільниць виробництва, де систематично не виконуються нормативи або є великі втрати сировини, виробничий брак, простої техніки тощо. 8. Аналіз – це: 1) система способів вивчення (на підставі даних обліку, звітності, планів та інших джерел) досягнутих результатів і стану господарської діяльності, можливих варіантів її покращення з метою контролю за виробництвом та обґрунтуванням управлінських рішень, спрямованих на підвищення ефективності господарювання; 2) виведення економічних закономірностей із відповідних факторів економічної дійсності, розкладання економіки на окремі частини, які називаються економічними категоріями, та їх аналіз; 3) комплексне вивчення роботи підприємств, їх структурних підрозділів з метою об’єктивної оцінки її результатів та виявлення можливостей подальшого підвищення ефективності господарювання; 4) усі відповіді вірні. 9. Предметом дослідження аналізу є: 1) господарські процеси та явища в рамках підприємств, виробничих об’єднань; 2) економіка госпрозрахункових ланок народного господарства, що розглядається під кутом зору процесу взаємодії факторів та умов виробництва, їх сукупний та окремий вплив на досягнення максимальних результатів при найменших ресурсах; 3) діяльність конкретних підприємств та її ефективність, що відображається в системі плану, обліку та звітності й інших джерелах інформації; 4) усі відповіді вірні. 10. Аналіз економічних показників доповнюється протилежним процесом: 1) індукцією; 2) дедукцією; 3) синтезом; 4) систематизацією. 11. Теоретичну основу для розвитку економічного аналізу становить: 1) бухгалтерський облік; 2) економічна теорія; 3) статистика; 4) планування. 12. Порівняння – це: 1) систематичне цілеспрямоване сприйняття об’єкта; 2) встановлення спільності та відмінностей предметів і явищ дійсності сукупність прийомів та закономірностей поєднання окремих частин предмету в єдине ціле; 3)свідома зміна природних процесів шляхом створення штучних умов, необхідних для виявлення відповідних властивостей; 4) використання загальних наукових положень про явище при дослідженні його конкретних проявів. 13. Абсолютні величини : 1) застосовують у тих випадках, коли декілька однорідних показників пов’язані між собою і за допомогою їх рівноваги можна визначити значення одного показника при відомих значеннях інших або перевірити їх взаємозв’язок; 2) відображають розміри показника іменованими числами в натуральних, трудових і вартісних вимірниках; 3) дозволяють опрацьовувати масові показники діяльності підприємства, за допомогою визначення типового в явищі, що вивчається; 4) використовуються, коли необхідно проаналізувати, як змінився фактичний рівень показника проти передбаченого в бізнес-плані, попереднього звітного періоду, нормативу, наскільки він перевищує рівень, досягнутий в інших підприємствах. 14. Балансовий метод: 1) використовується для виявлення закономірностей в досліджуваних процесах, розкриття змісту середніх підсумкових показників; 2) використовується при аналізі змін показників, які відносяться до різних періодів або моментів часу; 3) дозволяє розкрити взаємозв’язок окремих факторів і виміряти їх вплив на той чи інший показник. Умовою для застосування цього прийому є наявність прямої чи непрямої залежності між досліджуваними факторами та розміром показника; 4) вірна відповідь відсутня.
Практичні завдання Завдання 1 Обсяг реалізованої продукції (тис. грн.) складає: у базовому періоді 43269, у звітному періоді 45474, у 1 кварталі звітного періоду 11641. З 01.04 звітного року ціни підвищилися на 65%. Визначити динаміку реалізованої продукції у діючих і співставлених цінах. Приклад розв’язку: . Обсяг реалізованої продукції виріс на 5,1% Визначимо реалізовану продукцію у співставлених цінах у звітному періоді:
Динаміка РП у Реалізована продукція звітного періоду у зіставлених цінах = співставлених цінах = Реалізована продукція базового періоду
.
Завдання 2 Знайти відсутні показники у таблиці 1. Проаналізувати випуск продукції за кварталами року (табл.1). Зробити висновки. Таблиця 1 Випуск продукції за кварталами року (тис. грн.)
Приклад розв’язку
Результати розрахунку пустих граф таблиці (абсолютне, відносне відхилення) занесемо в табл. 2. Таблиця 2 Результати випуску продукції за кварталами року, тис. грн.
Таким чином, обсяг випуску продукції фактично в порівнянні з планом збільшився на 5,3% або на 1822 тис. грн. Перевиконання плану спостерігається по всіх кварталах. Найбільше у відсотках перевиконання у 1 і 4 кварталах (6,8% і 5,8%). Завдання 3 У табл. 4 наведено залежність реалізованої продукції від чисельності працюючих. Зробіть висновки. Таблиця 3 Залежність реалізованої продукції від чисельності працюючих
Завдання 3.
Проаналізуйте асортимент випущеної продукції. Зробіть висновки.
Таблиця 4 Аналіз асортименту випущеної продукції
Приклад розв’язку: На основі розрахунків можна визначити такий аналітичний показник як зміна продукції по видам виробів за рахунок структурних зрушень. Розрахунки оформимо таблицею 5. Таблиця 5 Аналіз асортименту випущеної продукції
ТЕМА 2. АНАЛІЗ ВИРОБНИЧИХ ВИТРАТ І СОБІВАРТОСТІ РЕАЛІЗОВАНОЇ ПРОДУКЦІЇ (1 година) Метою вивчення теми є опанування навичками оцінки обґрунтованості планових завдань із собівартості продукції, дослідження структури витрат порівняно з плановими даними та в динаміці, виявлення резервів зниження витрат на виробництво і реалізацію продукції. Програмні запитання
Основні терміни та поняття: витрати, собівартість продукції, статті калькуляції, резерви, збут продукції, товарна продукція, прямі витрати, непрямі (накладні) витрати.
Практичне заняття №2. Аналіз виробничих витрат і собівартості реалізованої продукції
План 1. Значення, задачі і система інформаційного забезпечення аналізу витратна підприємстві. 2. Аналіз собівартості продукції за статтями витрат. 3. Методи виявлення оцінки і систематизації причин і винуватців відхилень витрат від плану. 4. Аналіз прямих витрат на одиницю продукції. Питання для обговорення
Письмове опитування у формі тестових завдань 1. Собівартість продукції – це: 1) витрати підприємства, яке воно понесе у майбутніх періодах, пов’язані з виготовленням продукції; 2) витрати підприємства в грошовій формі, які формуються під впливом операційної та маркетингової діяльності підприємства; 3) виражені в грошовій формі поточні витрати підприємства на її виробництво і збут. 2. Витрати, що відносять на об’єкти калькуляції шляхом розподілу пропорційно відповідній базі: 1) умовно-постійні; 2) умовно-змінні; 3) прямі; 4) непрямі. 3. Індекс, який обчислюють як частку від ділення витрат даного підприємства на середні витрати кожного з його конкурентів – це: 1) витрати на 1 гривню товарної продукції; 2) граничні витрати; 3) відносний рівень витрат. 4. Стаття Балансу «Товари» відображає: 1) вартість товарів, придбаних підприємством у кредит; 2) вартість товарів, придбаних підприємством для продажу; 3) вартість товарів, придбаних для подальшої переробки; 4) вірні відповіді 2 і 3. 5. Дія П(С)БО 5 не поширюється на: 1) банки і бюджетні установи; 2) малі підприємства; 3) торгівельні підприємства; 4) підприємства з чисельністю працюючих понад 1000 чол. 6. Подія або операція, яка відрізняється від звичайної діяльності підприємства, та не очікується, що вона повторюватиметься періодично або в кожному наступному звітному періоді, це: 1) фінансова операція; 2) надзвичайна подія; 3) цільове фінансування; 4) уцінка необоротних активів. 7. В знаменнику коефіцієнта накопичення амортизації знаходиться: 1) первісна вартість основних фондів; 2) залишкова вартість основних фондів; 3) сума накопиченої амортизації; 4) вартість основного капіталу. 8. Коефіцієнт, що дає змогу порівняти суму короткострокових кредитів, позикових коштів, довгострокових зобов’язань, належних до виплати у поточному році, та кредиторської заборгованості з власним капіталом, це: 1) коефіцієнт структури довгострокових вкладень; 2)коефіцієнт забезпеченості власним капіталом; 3)коефіцієнт фінансового левериджу; 4) коефіцієнт співвідношення поточних зобов’язань і власного капіталу. 9. Показник, що показує, яку суму чистого доходу одержує підприємство з однієї гривні коштів, вкладених в основні засоби: 1) фондовіддача; 2) фондомісткість; 3) коефіцієнт стійкості економічного росту; 4) коефіцієнт ефективності основної діяльності.
Практичні завдання Завдання 1
Встановіть відхилення і виявіть причини збільшення або зменшення витрат по окремих елементах. Таблиця 6. Витрати на виробництво по елементах
Приклад розв’язку: Занесемо результати розрахунків до табл. 7. Таблиця 7.Витрати на виробництво по елементах
Фактично у порівнянні з планом збільшилася загальна сума витрат і всі окремі елементи. За структурою збільшилася частка матеріальних витрат на 1,6%, амортизація на 0,12% та витрати на збут на 0,46%. Сума змінних постійних витрат зросла, питома вага змінилася в такий спосіб: змінні збільшилися, а постійні зменшилися на 0,5%. У зв’язку з тим, що збільшилася загальна сума витрат стає питання про проведення чинникового аналізу їх і розрахунку впливу чинників, які формують витрати. Вище була наведена формула між змінними та постійними витратами і формалізації загальної суми витрат: У = вх + а. Якщо припустити, що підприємство випускало 2 тисячі виробів, то витрати на одиницю по факту склали 29,669 (59338/2000). Використовуючи формулу підставляємо дані для розрахунку загальної суми витрат: У = ( 29,669*2000)+ 24830. Це може використовуватися для планування загальної суми витрат на слідуючий рік при змінні кількості виробів даного підприємства. Загальну суму витрат на виробництво представимо вищенаведеною формулою, лише відкоригуємо її: У = ві *dqі+ а, де ві - питома вага змінних витрат; dqі - структура продукції; ві *dqі – сума змінних витрат; а – постійні витрати. Визначимо вплив слідуючих чинників на зміну загальної суми витрат: - обсяг продукції; - структура продукції; - змінні витрати; - постійні витрати. Розрахунок зробимо прийомом ланцюгових підстановок зогляду на те, що план по випуску перевиконано на 2,5%. Визначимо фактичні витрати: S (ві ф *dqф )+ аф = 59338+24840=84168 Знаходимо вплив чинників як різницю між кожним наступним і кожним попереднім виразом: 1). Збільшення витрат у зв’язку з ростом випуску продукції 79372-77952=+1420 2). Зміна витрат у зв’язку зі зміною структури випуску продукції 80640-79372=+1268 3). Вплив зміни питомих змінних витрат: 82723-80640=+2083 4). Вплив збільшення постійних витрат: 84168-82723=+1445 Складаємо баланс впливів: ∆ В = Вф-Впл = 84168-77952=+6216 6216=1420+1268+2083+1445 У наведеному випадку всі чинники діяли в сторону збільшення витрат, тому всі показники негативно вплинули на загальну суму витрат.
Завдання 2. Зробіть аналіз собівартості одиниці найважливіших видів продукції, вихідні дані в табл. 8. Таблиця 8. Вихідні дані до аналізу собівартості одиниці найважливіших видів продукції
Приклад розв’язку: Результати розрахунку оформимо таблицею 9. Таблиця 9. Аналіз собівартості одиниці найважливіших видів продукції
Як видно з табл. 9, по виробах А,Б, які відносяться до порівнюваної товарної продукції, фактична собівартість нижча від планової і минулорічної: собівартість виробу А менше на 242 грн. або 5,3%, ніж в минулому році, і на 41 грн. або 0,9% менше за планову. Фактична собівартість по виробу Б у звітному році на 340 грн. або 12,6% менше, ніж в минулому, і на 90 грн. або 3,7% менше за планову. По виробу В, випуск якого розпочався у звітному році, допущено подорожчання собівартості на 276 грн. або 7,7%. Порівняння фактичної питомої ваги кожного виробу з плановою свідчать про незначні зрушення в структурі випуску продукції. Але вони вплинули в бік понадпланового зниження собівартості і затрат на 1 грн., оскільки питома вага виробу В знизилася на 0,6 відсотка, а виробів А і Б, по яких одержано понадпланову економію, підвищилася на 1,1 і 0,2 відсотка. Отже, ці два види продукції відіграли значну роль у зниженні собівартості й одержанні економії затрат. Суму економії на загальний випуск тих чи інших виробів можна визначити множенням економії, одержаної на одиницю виробу, на фактичний випуск цих виробів.
ТЕМА 3. АНАЛІЗ ФІНАНСОВИХ РЕЗУЛЬТАТІВ І РЕНТАБЕЛЬНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА (2 години) Метою вивчення теми є опанування навичками аналізу фінансових результатів і рентабельності підприємства, визначення сутності фінансових результатів діяльності підприємства,методичних прийомів факторного аналізу чистого прибутку підприємства, аналізу рентабельності підприємства. Програмні запитання
2.Що таке фінансові результати діяльності підприємства?
Основні терміни та поняття: фінансові результати, рентабельність, чистий прибуток, доходи, витрати, активи, пасиви, власний капітал.
Практичне заняття №3. Аналіз фінансових результатів і рентабельності підприємства
План
4. Значення і завдання аналізу джерел фінансування підприємства. 5. Значення і завдання аналізу фінансових результатів діяльності підприємства. 6. Загальний аналіз фінансових результатів. 7. Аналіз рентабельності підприємства. Питання для обговорення 1. Дослідження складу і структури активів і пасивів підприємства. 2. Загальний аналіз фінансових результатів. 3. Значення і завдання аналізу фінансових результатів та рентабельності підприємства. 4. Факторний аналіз фінансових результатів. 5. Аналіз рентабельності підприємства. Письмове опитування у формі тестових завдань 1.Для факторного аналізу фінансових результатів необхідно виконати: 1)факторний аналіз валового прибутку; 2)факторний аналіз валюти балансу; 3)факторний аналіз фінансового стану; 4)факторний аналіз чистого прибутку. 2.Фінансові результати за видами діяльності поділяються на: 1)результати від звичайної діяльності; 2)результати від операційної діяльності; 3)результати від основної діяльності; 4)результати від надзвичайної діяльності. 3. При розрахунку показників рентабельності продукції у чисельнику використовується: 1)валовий прибуток; 2)чистий доход; 3)собівартість продукції; 4)чистий прибуток. 4. При розрахунку рентабельності активів і капіталу в чисельнику використовується: 1)валовий прибуток; 2)чистий доход; 3)собівартість продукції; 4)чистий прибуток. 5.Поріг рентабельності показує: 1)яка сума виручки потрібна для покриття всіх постійних витрат; 2)яка сума виручки потрібна для покриття всіх змінних витрат; 3)яка сума виручки потрібна для покриття всіх постійних і змінних витрат; 4)яка сума виручки потрібна для отримання фіксованого прибутку. 6.Фінансова нестійкість вважається припустимою, якщо виконуються умови: 1)виробничі запаси і готова продукція дорівнюють або перевищують суму короткострокових кредитів і позикових коштів, що беруть участь у формуванні запасів; 2)виробничі запаси і готова продукція менше суми короткострокових кредитів і позикових коштів, що беруть участь у формуванні запасів; 3)незавершене виробництво і витрати майбутніх періодів менше від суми власного оборотного капіталу; 4) незавершене виробництво і витрати майбутніх періодів більше від суми власного оборотного капіталу. Практичні завдання Завдання 1 Проаналізувати динаміку доходів і витрат підприємства та оцінити їх вплив на формування чистого прибутку. Використати інформацію, наведену у додатках. За результатами аналізу зробити висновки. Завдання 2. Проаналізувати динаміку чистого прибутку підприємства і оцінити вплив на його зміну таких чинників: власного капіталу, оборотності активів, мультиплікатора капіталу та чистої рентабельності. Використати інформацію, наведену у додатках. За результатами аналізу зробити висновки. Завдання 3. Оцінити рентабельність фінансово-господарської діяльності підприємства та проаналізувати її динаміку у звітному періоді. Використати інформацію, наведену у додатках. За результатами аналізу зробити висновки. Завдання 4. Проаналізувати динаміку рентабельності власного капіталу підприємства і оцінити вплив на її зміну таких чинників: оборотності активів, мультиплікатора капіталу та чистої рентабельності. Використати інформацію, наведену у додатках. За результатами аналізу зробити висновки. Завдання 5. - запропонувати систему показників рентабельності підприємства, розкрити їх економічний зміст та обгрунтувати доцільність застосування; - запропонувати критерії оцінки показників рентабельності; - визначити джерела інформації та особливості розрахунку показників рентабельності підприємства; - розглянути основні елементи методики аналізу рентабельності підприємства.
ТЕМА 4. АНАЛІЗ ФІНАНСОВОГО СТАНУ ПІДПРИЄМСТВА (2 години) Метою вивчення теми є опанування навичками аналізу фінансового стану підприємства, визначення об'єктів і суб'єктів аналізу,системи економічних показників аналізу фінансового стану,методичних прийомів узагальнення і реалізації результатів аналізу. Програмні запитання
Основні терміни та поняття: фінансовий стан, економічний потенціал,активи підприємства, власний капітал, зобов'язання, навантаження, оборотність, ліквідність, платоспроможність, фінансова стійкість, інтегральна оцінка результатів.
Практичне заняття №4. Аналіз фінансового стану підприємства
План 1. Сутність фінансової стійкості. 2.Поточна фінансова стійкість підприємства 3. Показники оцінки фінансової стійкості підприємства 4. Поточна фінансова стійкість підприємства 5. Характеристика абсолютних показників фінансової стійкості. 6. Відносні показники фінансової стійкості, методи їх визначення та оцінка досягнутого рівня. Питання для обговорення 1. Мета і завдання аналізу фінансового стану підприємства.
Письмове опитування у формі тестових завдань 1. Фінансова стійкість - це: а) спроможність підприємства вчасно розраховуватись за своїми зобов'язаннями; б) наявність у підприємства грошових коштів і еквівалентів; в) визначений стан рахунків підприємства, що гарантує його постійну платоспроможність; г) рух засобів, пов'язаних з придбанням чи реалізацією основних засобів. 2. Який з цих показників не відноситься до оцінки фінансової стійкості підприємства: а) коефіцієнт маневреності власного капіталу; б) коефіцієнт концентрації власного капіталу; в) коефіцієнт структури довгострокових вкладень; г) обсяг дебіторської заборгованості. 3. Коефіцієнт фінансової залежності розраховується: а) власний капітал / валюта балансу; б) валюта балансу / власний капітал; в) власні кошти / власний капітал; г) залучений капітал / власний капітал. 4. Величина власних оборотних коштів розраховується за формулою: а) власний капітал + довгострокові кредити банків+довгострокові позики -необоротні активи; б) власний капітал + довгострокові кредити банків - необоротні активи; в) довгострокові кредити банків+довгострокові позики - необоротні активи; г) власний капітал+довгострокові кредити банків + довгострокові позики. 5. Який показник характеризує ту частину власних обігових коштів, що знаходяться у формі грошових коштів, які мають абсолютну ліквідність? а) показник маневреності власних обігових коштів; б) величина власних оборотних коштів; в) коефіцієнт покриття запасів; г) частка власних оборотних коштів у загальній їх сумі; д) усі відповіді вірні. 6. Який показник дає загальну оцінку фінансової стійкості? а) співвідношення власних і залучених коштів; б) коефіцієнт фінансової залежності; в) коефіцієнт маневреності власного капіталу; г) вірної відповіді не має.
Практичні завдання Задача 1 На підставі наведених даних розрахувати показники фінансової стійкості підприємства. Таблиця 10. Баланс підприємства, тис. грн.
Задача 2 Використовуючи звітні дані підприємства, здійснити попередню оцінку фінансової стійкості підприємства. Таблиця 11. Вихідні дані:
ТЕМА 5. АНАЛІЗ ДЖЕРЕЛ ФІНАНСУВАННЯ ПІДПРИЄМСТВА (2 години) Метою вивчення теми є опанування навичками аналізу джерел фінансування підприємства в умовах ринкової економіки. Характеристика фінансових ресурсів підприємства, класифікація джерел фінансування. Джерела формування власного капіталу і зобов'язань підприємства. Внутрішні та зовнішні джерела власних фінансових ресурсів: формування та напрями розподілу. Аналіз руху та ефективності використання власного капіталу. Особливості оцінки показників фінансової стійкості підприємства в управлінні власним капіталом. Особливості аналізу довгострокових і поточних зобов'язань. Особливості аналізу забезпечень наступних витрат і платежів. Особливості аналізу доходів майбутніх періодів. Оптимізація структури джерел фінансування підприємства шляхом мінімізації середньої вартості капіталу. Програмні запитання 1. Значення і завдання аналізу джерел фінансування 2. Аналіз власного капіталу 3. Аналіз зобов'язань 1. Значення і завдання аналізу джерел фінансування. 2. Аналіз залученого капіталу підприємства. Основні терміни та поняття: зобов'язання підприємства, власний капітал, залучений капітал.
Практичне заняття №5. Аналіз джерел фінансування підприємства
План 1. Значення і завдання аналізу джерел фінансування 2. Аналіз власного капіталу 3. Аналіз зобов'язань 4. Значення і завдання аналізу джерел фінансування. 5. Аналіз залученого капіталу підприємства. 6. Аналіз власного капіталу підприємства. 7. Аналіз зобов'язань підприємства. Питання для обговорення 1. Оцінити забезпеченість підприємства власним оборотним капіталом. 2.Дослідити рух власного капіталу.
Письмове опитування у формі тестових завдань 1. Стан, при якому запаси забезпечуються за рахунок усіх основних джерел формування запасів: 1) абсолютно стійкий; 2) нормально стійкий; 3) нестійкий; 4) кризовий. 2. Оборотність активів в розрахунках дає можливість проаналізувати: 1) своєчасність погашення дебіторської заборгованості; 2) формування обсягів чистого доходу; 3) можливість вивільнення оборотних активів з господарської діяльності; 4) ефективність використання всього майна підприємства за балансом. 3. Первісне джерело інвестування та формування майна підприємства: 1) нерозподілений прибуток; 2) статутний капітал; 3) власний капітал; 4) позиковий капітал. 4. Різниця між ІІ розділом активу Балансу та ІV розділом пасиву Балансу: 1) сума власних оборотних коштів; 2) основні джерела формування запасів; 3) основний капітал; 4) джерела власного капіталу. 5. У чисельнику коефіцієнта обертає мості виробничих запасів відображається: 1) виручка від реалізації; 2) середні залишки запасів та витрат; 3) собівартість продукції; 4) величина виробничих запасів на кінець періоду. 6. Час, упродовж якого власники можуть сподіватися на повернення своїх коштів, відображають показники: 1) періоду окупності власного капіталу; 2) періоду окупності позикового капіталу; 3) періоду окупності інвестованого капіталу; 4) вірні відповіді 1 і 2. 7. До фінансових активів не включається: 1) контрактне зобов’язання обміну фінансовими інструментами на невигідних мовах; 2) контрактне право обміну фінансовими інструментами; 3) акції інших підприємств; 4) контрактне право на отримання будь-якого виду фінансових активів. 8. До показників фінансової незалежності не відноситься: 1) коефіцієнт мультиплікації капіталу; 2) коефіцієнт довгострокового залучення позикових коштів; 3) коефіцієнт маневрування; 4) коефіцієнт участі акціонерів. 9.До функцій фінансового відділу підприємства відносяться: 1) оподаткування; 2) фінансовий облік; 3) складання фінансової звітності; 4) інформаційне забезпечення системи управління фінансами підприємства.
Практичні завдання Завдання 1 З метою визначення та оцінки напрямів розвитку джерел фінансування підприємства необхідно провести аналіз власного капіталу і зобов'язань у такій послідовності: 1) визначити внутрішні та зовнішні джерела фінансування підприємства; 2) провести загальний аналіз та дати оцінку динаміки власного капіталу (в цілому, за складом та структурою); 3) за допомогою балансового методу дослідити рух власного капіталу та оцінити вплив елементів балансової моделі на зміну обсягу джерел власного капіталу; 4) провести коефіцієнтний аналіз ефективності використання власного капіталу; 5) проаналізувати рівень фінансової незалежності підприємства; 6) провести загальний аналіз зобов'язань; за допомогою балансового методу дослідити рух зобов'язань підприємства та оцінити вплив елементів балансової моделі на зміну обсягу зобов'язань; 7) за допомогою коефіцієнтного аналізу дослідити ефективність використання позикового капіталу та визначити його середню вартість. За результатами аналізу необхідно зробити ґрунтовні висновки. Інформаційну базу для виконання завдання наведено у дод. І, 2.
Завдання 2 Проаналізувати динаміку та структуру власного капіталу підприємства, зробити висновки. Таблиця 12. Власний капітал тис.грн
ТЕМА 6. АНАЛІЗ ГРОШОВИХ ПОТОКІВ ПІДПРИЄМСТВА (2 години) Метою вивчення теми є опанування навичками аналізу грошових потоків підприємства, визначення класифікації грошових потоків, приливів і відтоків грошових потоків за видами діяльності. Програмні запитання 1. Класифікація грошових потоків 2. Аналіз руху грошових потоків 4. Класифікація грошових потоків. 5. Приливи грошових потоків за видами діяльності. 6. Аналіз руху грошових потоків. 7. Відтоки грошових потоків за видами діяльності. Основні терміни та поняття: грошові кошти, грошові потоки, прили грошових потоків, відтік грошових потоків, чистий рух грошових коштів, еквіваленти грошових коштів.
Практичне заняття №6. Аналіз грошових потоків підприємства
План 1. Приливи грошових потоків за видами діяльності. 2. Аналіз руху грошових потоків. 3. Відтоки грошових потоків за видами діяльності. Питання для обговорення
Письмове опитування у формі тестових завдань 1. Прикладом грошових потоків від інвестиційної діяльності є: 1)надходження від продажу продукції; 2)отримання позики у грошовій формі; 3)оплата за придбані довгострокові облігації; 4)жоден з наведених. 2. Майновий стан підприємства характеризує: 1)коефіцієнт зносу основних засобів; 2)головний показник прибутковості; 3)коефіцієнт покриття запасів; 4)коефіцієнт критичної оцінки; 5)сума господарських коштів, яка є в розпорядженні підприємства. 3.Про здоровий фінансовий стан свідчать залишки за такими статтями: 1)"Грошові кошти", 2) "Поточні фінансові інвестиції", 3)"Незавершене будівництво", 4)"Довгострокова дебіторська заборгованість"; 5) усі відповіді вірні. 4. Звіт, що дає можливість користувачам оцінити ступінь ризику недосягнення очікуваних результатів діяльності: 1)«Звіт про рух грошових коштів»; 2) «Баланс»; 3) «Звіт про власний капітал»; 4) «Звіт про фінансові результати». Практичні завдання Завдання 1 З метою дотримання бюджетної дисципліни, з'ясування реального стану виконання кошторису видатків потрібно: 1) провести загальний аналіз видатків установи; 2) проаналізувати видатки за видами (видатки на оплату праці працівників, видатки на відрядження, видатки на господарські потреби тощо); 3) проаналізувати виконання загального фонду кошторису бюджетної установи за основними показниками; 4) провести факторний аналіз видатків установи; 5) оцінити економію (перевитрати) бюджетних асигнувань. За результатами аналізу необхідно зробити ґрунтовні висновки. Інформаційну базу для виконання завдання наведено у таблиці 13. Таблиця 13. ЗВІТ ПРО РУХ ГРОШОВИХ КОШТІВ За_______рік________200__р.
Форма № 3 Код за ДКУД
ТЕМА 7. АНАЛІЗ ТА ПРОГНОЗУВАННЯ ФІНАНСОВО-ГОСПОДАРСЬКОЇ ДІЯЛЬНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА (2 години) Метою вивчення теми є опанування навичками аналізу та прогнозування фінансово-господарської діяльності підприємства,характеристика організаційних аспектів аналізу і прогнозування показників фінансової звітності в умовах застосування сучасних інформаційних технологій. Програмні запитання
Особливості стохастичного моделювання.
Основні терміни та поняття: прогнозування, моделювання, детермінована модель, стохастичне моделювання, економічний потенціал, нарощення економічного потенціалу, банкрутство.
Практичне заняття №7. Аналіз та прогнозування фінансово-господарської діяльності підприємства
План 1. Прогнозування фінансових результатів та фінансового стану підприємства. 2. Визначення потенційного банкрутства. 3. Аналіз ефективності господарювання підприємства. Питання для обговорення
9. У чому полягають особливості стохастичного моделювання? 10.Які види стохастичних моделей застосовуються в аналізі та прогнозуванні фінансових показників? 12. Характеристика етапів прогнозування фінансової звітності. 13.арактеристика джерел нарощення економічного потенціалу підприємства. 14. Розкрийте методику прогнозування звітності на основі моделі залежності темпу приросту економічного потенціалу від основних факторів фінансово-господарської діяльності.
Письмове опитування у формі тестових завдань 1. Кредит - це: а) економічні відносини між юридичними та фізичними особами та державами за умов перерозподілу вартості на засадах повернення і, як правило, з виплатою відсотка; б) сума перевищення видатків держави над його доходами; в) здатність задовольняти найменш інтенсивну потребу; г) вірної відповіді не має. 2. Оцінювання фінансового стану позичальника для визначення його кредитоспроможності виконується таким чином: а) обчислення значень показників, що характеризують фінансовий стан позичальника; б) обчислення та узагальнення показників і визначення класу надійності позичальника; в) обчислення значень показників, що характеризують ліквідність та платоспроможність підприємства-позичальника; г) вірні відповіді а, б; д) вірні відповіді а, в. 3. Який коефіцієнт, що характеризує оцінку кредитоспроможності підприємства, визначає наявність, обсяг та якість забезпечення повернення кредиту? а) коефіцієнт маневреності власних коштів; б) коефіцієнт забезпечення кредиту; в) коефіцієнт автономії; г) коефіцієнт ліквідності. 4. Коефіцієнт загальної ліквідності позичальника: а) характеризує, наскільки короткострокові зобов'язання можуть бути негайно погашені швидколіквідними грошовими коштами та цінними паперами; б) указує частку залучених коштів у розрахунку на 1 грн. власних коштів позичальника; в) характеризує, наскільки обсяг поточних зобов'язань за кредитами і розрахунками може бути погашений за рахунок усіх мобілізованих оборотних активів, та чи здатний позичальник взагалі розрахуватися по своїх боргових зобов'язаннях; г) показує частку власних коштів у загальній сумі заборгованості підприємства. 5. Коефіцієнт оборотності балансу (Коб) розраховується за формулою: а) виручка від реалізації за рік / середня валюта балансу; б) вартість застави / сума кредиту та відсотків; в) виручка від реалізації за рік / середня дебіторська заборгованість; г) виручка від реалізації за звітний період /обсяг виробництва за звітний період. 6. Скільки класів виділяють у залежності від стану платоспроможності, фінансової стійкості, солідності та можливості виконувати свої зобов'язання підприємством-позичальником ? а) 5; 6)6; в)3; г)4. 7. Що може бути об'єктом кредитної угоди? а) гроші або матеріальні цінності; б) позичальник або кредитор; в) нематеріальні цінності. 8. Коефіцієнт забезпечення кредиту визначається; а) виручка від реалізації за рік / середня валюта балансу; б) вартість застави / сума кредиту та відсотків; в) виручка від реалізації за рік / середня дебіторська заборгованість; г) виручка від реалізації за звітний період /обсяг виробництва за звітний період. 9. Яке нормативне значення коефіцієнта фінансової стійкості позичальника: а) не менше 0,2; б) не менше 0,5; в) не більше 0,2; г) не більше 0,5. 10. Який показник визначає можливість погашення за рахунок усіх мобілізованих оборотних активів поточних зобов'язань за кредитами і розрахунками, та чи здатний позичальник узагалі розрахуватися за своїми борговими зобов'язаннями? а) коефіцієнт ліквідності; б) коефіцієнт загальної ліквідності; в) коефіцієнт фінансової залежності; г) коефіцієнт автономності. Практичні завдання Завдання 1 Таблиця 14. Зробіть висновки про стан ліквідності підприємства
Завдання2 Згрупувати активи за класом ліквідності та пасиви за ступенем терміновості їх сплати, проаналізувати ліквідність балансу. Розрахувати показники ліквідності. Охарактеризувати платіжні можливості підприємства. Таблиця 15. Баланс підприємства, тис. грн.
Завдання 3 У таблиці подано баланс фірми 1.01.2003 р., тис. грн. За даними балансу розрахувати показники ліквідності фірми. Таблиця 16.
Завдання 4 Використовуючи звітні дані підприємства, здійснити попередню оцінку ліквідності підприємства. Таблиця 17. Вихідні дані:
Завдання 5 Використовуючи дані таблиці. Порівняйте ліквідність 2-х фірм, зробіть відповідні висновки. Таблиця 18. Баланс тис. грн.
ТЕМА 8. АНАЛІЗ ІНВЕСТИЦІЙНОЇ ДІЯЛЬНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА (2 години) Метою вивчення теми є оволодіння навичками аналізу інвестиційної діяльності підприємства, розкриття особливостей методики аналізу реальних і фінансових інвестицій. Програмні запитання
Основні терміни та поняття: інвестиційна діяльність, інвестування, інвестиції, реальні інвестиції, інновації, фінансові інвестиції, початкові доходи і витрати інвестиційного проекту, експлуатаційні доходи інвестиційного проекту, поточні витрати інвестиційного проекту, елемент грошового потоку, чистий дохід від інвестицій, чистий приведений дохід від інвестицій, рентабельність реальних інвестицій, внутрішня норма доход), термін окупності інвестицій, диверсифікований ризик фінансових інвестицій, недиверсифікований ризик фінансових інвестицій, необхідна ставка доходу за фінансовими інвестиціями, безпечна ставка доходу за фінансовими інвестиціями.
Практичне заняття №8. Аналіз інвестиційної діяльності підприємства
План
Питання для обговорення 1. У чому полягає значення аналізу інвестиційної діяльності підприємства?
підприємства?
6.3а якими ознаками класифікують інвестиції підприємства?
10. Як формуються грошові потоки в фінансовому інвестуванні? 11 .Що таке елемент грошового потоку? 12.Які чинники визначають теперішню вартість елементів майбутніх грошових потоків? Письмове опитування у формі тестових завдань 1. Прикладом грошових потоків від інвестиційної діяльності є: 1)надходження від продажу продукції; 2)отримання позики у грошовій формі; 3)оплата за придбані довгострокові облігації; 4)жоден з наведених. 2. Подія або операція, яка відрізняється від звичайної діяльності підприємства, та не очікується, що вона повторюватиметься періодично або в кожному наступному звітному періоді, це: 1) фінансова операція; 2) надзвичайна подія; 3) цільове фінансування; 4) уцінка необоротних активів. 3. В знаменнику коефіцієнта накопичення амортизації знаходиться: 1) первісна вартість основних фондів; 2) залишкова вартість основних фондів; 3) сума накопиченої амортизації; 4) вартість основного капіталу. 4. Звіт, що дає можливість користувачам оцінити ступінь ризику недосягнення очікуваних результатів діяльності: 1)«Звіт про рух грошових коштів»; 2) «Баланс»; 3) «Звіт про власний капітал»; 4) «Звіт про фінансові результати». 5. У знаменнику формули розрахунку доходу на акцію використовується: 1)ринкова ціна акції; 2) кількість привілейованих акцій; 3) дивіденди на привілейовану акцію; 4) облікова ціна акції. 6. Первісне джерело інвестування та формування майна підприємства: 1) нерозподілений прибуток; 2) статутний капітал; 3) власний капітал; 4) позиковий капітал. 7. Час, упродовж якого власники можуть сподіватися на повернення своїх коштів, відображають показники: 1) періоду окупності власного капіталу; 2) періоду окупності позикового капіталу; 3) періоду окупності інвестованого капіталу; 4) вірні відповіді 1 і 2. Практичні завдання Завдання 1 Порівняти проекти різної тривалості й обрати найбільш ефективний за критерієм сумарного чистого приведеного доходу. Визначити ефективність кожного проекту за показниками рентабельності, внутрішньої норми доходу та терміну окупності. За результатами аналізу зробити висновки. Розрахунки чистого приведеного доходу, рентабельності, внутрішньої норми доходу і терміну окупності кожного проекту оформити у вигляді аналітичних таблиць. Характеристика грошових потоків за проектами: Проект А: -1120; 870; 900; 950. Проект Б: -1700; 910; 1190. Проект В: -1300; 600; 900; 920; 920. Завдання 2. Порівняти проекти й обрати найменш ризикований. Визначити ефективність кожного проекту за показниками рентабельності, внутрішньої норми доходу та терміну окупності. За результатами аналізу зробити висновки. Розрахунки оформити у вигляді аналітичних таблиць. Характеристика грошових потоків за проектами: Проект А: -1220;610; 830; 900; 900. Проект Б: -2000; 1130; 1140. Проект В:-890; 460; 590; 610. Завдання 3. Здійснити просторову оптимізацію портфеля інвестиційних проектів, що не піддаються подрібненню, за критерієм макси- мізації чистого приведеного доходу. Визначити ефективність кожного проекту за показниками рентабельності, внутрішньої норми доходу та терміну окупності. Оцінити рентабельність сформованого портфеля. За результатами аналізу зробити висновки. Розрахунки оформити у вигляді аналітичних таблиць. Характеристика грошових потоків за проектами: Проект А: -1920; 800; 980; 1000. Проект Б:-1370; 730; 890. Проект В: -1190; 580; 790; 810; 820. Довідково: Річний план фінансування проектів складає 2500 тис. грн.
Завдання 4. Здійснити оптимізацію портфеля інвестиційних проектів у часі за критерієм індексу можливих втрат чистого приведеного доходу внаслідок відкладення реалізації проекту. Визначити ефективність кожного проекту за показниками рентабельності, внутрішньої норми доходу та терміну окупності. Оцінити рентабельність сформованого портфеля. За результатами аналізу зробити висновки. Розрахунки оформити у вигляді аналітичних таблиць. Характеристика грошових потоків за проектами: Проект А: -730; 370; 390; 400. Проект Б: -910; 410; 490; 550 Проект В: -690; 360; 370; 380;380. Довідково: План фінансування проектів: 1-й рік - 1700 тис. грн, 2-й рік - 1540 тис. грн. Завдання 5. Визначити необхідну ставку доходу за акціями компаній А. Б, В, Г, Д, якщо безпечна ставка доходу за цінними паперами дорівнює 5%, а середня дохідність фондового ринку складає 11%. За результатами аналізу зробити висновки.
ТЕМА 9. ТЕОРЕТИЧНІ ОСНОВИ ЕКОНОМІЧНОЇ БЕЗПЕКИ ПІДПРИЄМСТВА (1 година) Метою вивчення теми є ознайомлення з теоретичними основами економічної безбеки підприємства. Передумови виникнення економіної безпеки підприємства. Історія становлення економічної безпеки підприємства. Класифікація загроз економічній безпеці за ознаками: місцем виникнення, ступенем ймовірності, ступенем тяжкості наслідків, впливом на стадії підприємницької діяльності, тривалістю дії, масштабом виникнення, характером дії, напрямом тощо. Багаторівнева класифікація економічних загроз підприємствам корпоративної форми власності. Програмні запитання 1. Еволюція поняття економічної безпеки підприємства 2. Сутність і класифікація загроз економічній безпеці підприємництва 3. Основні функціональні складові економічної безпеки підприємства Основні терміни та поняття: економічна безпека підприємства, соціально-економічна сутність ЕБ, загрози економічній безпеці, соціально-економічна безпека, соціально-екологічна безпека, фінансово-економічна безпека., техніко-економічна безпека.
Практичне заняття №9. Теоретичні основи економічної безпеки підприємства
План 1. Роль і місце економічної безпеки підприємства у глобальній моделі національної безпеки держави 2. Поняття і визначення категорії «економічна безпека підприємства» 3. Сутність та види загроз економічній безпеці підприємництва 4. Структура економічної безпеки підприємства
Питання для обговорення
Письмове опитування у формі тестових завдань 1.Фінансовий стан підприємства оцінюється за даними: 1)балансу; 2)звіту про фінансові результату; 3)звіту про власний капітал; 4)декларації про податок на прибуток. 2. Майновий стан підприємства досліджується через структуру: 1)активів; 2)необоротних активів; 3)пасивів; 4)оборотних активів. 3.Валовий прибуток формується через показники: 1)доходу від реалізації продукції; 2)інших операційних доходів; 3)інших фінансових доходів; 4)надзвичайних доходів. 4.Нормативно-довідкова інформація міститься у: 1)законах України; 2)постановах Кабінету Міністрів; 3)наказах НБУ; 4)нормативних, галузевих збірниках; 5)бізнес-планах. 5.Нормальна фінансова стійкість - коли: 1)запаси і витрати більш суми власного оборотного капіталу; 2)запаси і витрати дорівнюють сумі власного оборотного капіталу; 3)запаси і витрати більш суми власного оборотного капіталу і кредитів банку під товарно-матеріальні цінності; 4) запаси і витрати дорівнюють сумі власного оборотного капіталу і кредитів банку під товарно-матеріальні цінності. Практичні завдання Обговорення доповідей за темами: 1. Економічна безпека в розрізі її рівнів. 2. Принципи забезпечення економічної безпеки підприємств. 3. Галузеві особливості підприємств при забезпечені їх економічної безпеки. 4. Створення та організаційна структура служб безпеки підприємств.
Практичне заняття №10 Оцінка економічної безпеки підприємства
План 1. Показники та індикатори оцінки складових економічної безпеки підприємства 2. Методологічні підходи до оцінки фінансово-економічної складової економічної безпеки підприємства 3. Методологічні підходи до оцінки техніко-економічної складової економічної безпеки підприємства 4. Підходи до комплексної оцінки економічної безпеки підприємства 5. Оцінка управлінських заходів господарюючого суб’єкта направлених на підвищення рівня економічної безпеки Питання для обговорення
Опитування у вигляді податкового диктанту
Практичні завдання
Контрольна модульна робота виконується згідно білетів, затверджених на засіданні кафедри обліку, аудиту і фінансового аналізу (протокол №3 від 18.10.2010). Контрольна модульна робота має 4 варіанти завдань. Кожен варіант складається з теоретичної та практичної частини. Теоретична частина представлена одним теоретичними питаннями, практична частина містить два завдання.
РЕКОМЕНДОВАНА ЛІТЕРАТУРА
Основна:
Методичні вказівки до виконання практичних занять з дисципліни «Аналіз господарської діяльності» для студентів спеціальності «Облік і аудит» усіх форм навчання.
Укладачі: Нусінов Володимир Якович, Адамовська Вікторія Сергіївна
Реєстац. № _______________________
Підписано до друку _________2011р. Формат ____А5____ Обсяг 68 стор. Тираж ____ прим. Видавничий центр КТУ, вул. ХХ ІІ Партз’їзду, 11, м. Кривий Ріг КомментарииКомментариев пока нет Пожалуйста, авторизуйтесь, чтобы оставить комментарий. |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||