ФІНАНСОВА ДІЯЛЬНІСТЬ СУБ’ЄКТІВ ГОСПОДАРЮВАННЯ 28.07.2015 10:13

Київський національний університет імені Тараса Шевченка

Інститут післядипломної освіти

 

 

 

 

 

 

 

 

ФІНАНСОВА ДІЯЛЬНІСТЬ

СУБ’ЄКТІВ ГОСПОДАРЮВАННЯ

 

РОБОЧА навчальнА ПРОГРАМА

для студентів спеціальності

«Фінанси і кредит»

 

 

 

 

 

 

 

Укладач: к.е.н. асистент

Носова Євгенія Анатоліївна

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2013

Рекомендовано до друку навчально-методичною комісією Інституту післядипломної освіти Київського національного університету імені Тараса Шевченка.

(Протокол №1 від 10.09.2013р.)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ЗМІСТ

1.	Передмова.
2.	Система поточного і підсумкового контролю знань студентів та критерії оцінювання.
3.	Навчально - тематичний план лекцій і семінарських (практичних) занять з навчальної дисципліни "Фінансова діяльність суб’єктів господарювання".
4.	Зміст дисципліни за темами, лекціями:
	Плани семінарських, практичних (лабораторних) занять;
	Організація самостійної роботи студентів
	Контрольні запитання та завдання, проблемні теми для обговорення.
5.	Приклади типових завдань поточної модульної контрольної роботи.
6.     6.1.	Перелік питань для підготовки до заліку(іспиту) з фінансової  діяльності суб’єктів господарювання. Перелік основних категорій та понять, що виносяться на залік(іспит) з фінансової діяльності субєктів господарювання.
7.	Список рекомендованої літератури.

 

1. ПЕРЕДМОВА

Дисципліна "Фінансова діяльність суб’єктів господарювання" відноситься до циклу вибіркових дисциплін.

 

Викладається для студентів спеціальностей

«ФІНАНСИ І КРЕДИТ» (денна форма навчання)у 8 семестрі, загальний обсяг – 120 годин (4 кредита), з них – лекцій 34 години, семінарських – 34 години, самостійна робота – 52 години, форма підсумкового контролю – залік

«ФІНАНСИ І КРЕДИТ» (заочна форма навчання)у 8 семестрі, загальний обсяг – 60 годин (2 кредита), з них – лекцій 8 години, семінарських – 6 години, самостійна робота – 46 години, форма підсумкового контролю – залік

 

Мета вивчення курсу - полягає у наданні студентам теоретичних знань пророзробку та впровадження суб’єктами господарювання методів комплексного управління капіталом, фінансового планування за традиційними технологіями та технологією бюджетування, аналіз внутрішнього та зовнішнього середовища, що формує економічну стратегію підприємств різних форм власності та організаційно – правових форм.

 

Завдання навчальної дисципліни - сформувати розуміння теоретичних фінансових концепцій та практичних методів і інструментів обробки фінансової інформації, з метою їх використання для прийняття рішень у галузі забезпечення фінансових потреб компанії, та визначення оптимальних пропорцій в структурі активів і пасивів підприємства.

 

Предметом курсу є організація фінансової роботи підприємств всіх форм власності та організаційно-правових форм, основні напрями управління фінансами підприємств на внутрішньому та зовнішньому ринках.

 

Інтегровані вимоги до знань і умінь студентів з навчальної дисципліни.

 

Після вивчення курсу «Фінансова діяльність суб’єктів господарюваннят» студент повинен знати сутність та зміст діяльності з управління фінансами компанії, застосовувати математичні знання та знання економічних законів та законодавчої бази фінансової діяльності у процесі розв’язування економічних проблем

По завершенню курсу студент повинен здобути наступні практичні навички: володіти методами систематизації, аналізу та перевірки достовірності фінансової інформації; уміти розробити та реалізувати стратегію побудови фінансової служби підприємства, організовувати її роботу на всіх основних напрямках у підприємствах різних організаційно-правових форм та галузей діяльності.

 

Міждисциплінарні зв’язки навчальної дисципліни: дисципліна «Фінансова діяльність суб’єктів господарювання» безпосередньо ґрунтується на знанні загальнотеоретичних та загальноекономічних дисциплін, зокрема: філософії, економічної теорії, політичної економії, статистики, психології, соціології, математики, фінансів, фінансового менеджменту, податкової системи, економіки, планування, права, комп’ютерної техніки та технологій, економічного аналізу, та інших.

Викладені у межах дисципліни поняття та концепції використовуються у подальшому в курсах: "Фінансовий менеджмент","Проектне фінансування", "Корпоративні фінанси", "Фінанси акціонерних товариств" та інших.

 

Система поточного та підсумкового контролю. Контроль знань здійснюється за модульно-рейтинговою системою. Узагальнююча оцінка формується за накопичувальним принципом, як сума оцінок за наступними складовими: оцінка за результатами поточного модульного контролю (2 модулі), оцінка за виконання індивідуального завдання та оцінки за результатами іспиту (розподіл максимальної кількості балів між складовими у Додатку). Оцінювання здійснюється за 100-бальною шкалою яка переводиться у 4-бальну оцінку за нацональною шкалою.

 

2. СИСТЕМА ПОТОЧНОГО І ПІДСУМКОВОГО КОНТРОЛЮ ЗНАНЬ СТУДЕНТІВ ТА КРИТЕРІЇ ОЦІНЮВАННЯ[*]

Оцінювання знань студентів з дисципліни здійснюється на основі результатів поточного і підсумкового контролю знань.

Об'єктом оцінювання знань студентів є програмний матеріал дисципліни різного характеру і рівня складності, засвоєння якого відповідно перевіряється під час поточного контролю і на іспиті.

Завданням поточного контролю є перевірка розуміння та засвоєння матеріалу, вироблених навичок проведення розрахункових робіт, умінь самостійно опрацьовувати матеріал, здатності осмислити зміст теми чи розділу, умінь публічно презентувати чи  письмово представити матеріал.

Завданням іспиту є перевірка розуміння студентом програмного матеріалу в цілому, логіки та взаємозв'язків між окремими розділами, здатності творчого використання накопичених знань, уміння сформувати своє ставлення до певної проблеми навчальної дисципліни тощо.

 

Оцінювання за формами контролю:

1. поточний контроль знань, критерії оцінки поточної успішності.

Об'єктами поточного контролю знань студента є:

• систематичність та активність роботи на практичних заняттях;
• виконання завдань для самостійного опрацювання;
• виконання модульних (контрольних) завдань.

При контролі виконання завдань для самостійного опрацювання об’єктами можуть виступати: самостійне опрацювання тем в цілому чи окремих питань; проведення розрахунків; написання рефератів, есе; підготовка конспектів навчальних чи наукових текстів, переклад іноземних текстів встановлених обсягів тощо. Оцінці підлягає правильність та своєчасність виконання домашніх вправ, самостійне опрацювання окремих тем (питань), написання рефератів, підготовка доповідей, конспектів навчальних або наукових текстів, переклад іноземних текстів відповідної тематики тощо.

Самостійна робота студента протягом модульного періоду оцінюється за двохбальною системою (див. Завдання для самостійної роботи студентів та критерії оцінювання з дисципліни «Фінансова діяльність суб’єктів господарювання»).

Особливості поточного контролю знань студентів заочної форми навчання

Об’єктом поточного контролю знань студентів заочної форми навчання є домашні письмові роботи за складеними індивідуальними завданнями та модульні контрольні роботи, які виконуються під час заліково-екзаменаційних сесій в аудиторії під контролем викладача. Самостійно виконані домашні письмові роботи перевіряються викладачем та підлягають захисту під час співбесіди зі студентом.

У випадку невиконання завдань поточного контролю з об’єктивних причин, студент має право з дозволу завідувача кафедри та деканату скласти їх до останнього практичного (семінарського, лабораторного) заняття. Час та порядок складання визначає викладач.

 

2. контроль за виконанням індивідуально-дослідного завдання

Об’єктом оцінювання виступає оформлена відповідно до вимог робота студента, яка відображає результати його особистого опрацювання програмного та взаємопов’язаного матеріалу. Оцінювання здійснюється за результатами виконання та захисту індивідуальних практичних завдань.

Максимальна кількість балів за індивідуально-дослідне завдання – 20 балів.

 

3. підсумковий контроль знань студентів у формі заліку.

Об’єктом контролю знань студентів у формі заліку є результати виконання письмових екзаменаційних завдань. На залік виносяться вузлові питання, типові та комплексні задачі, ситуації, завдання, які вимагають творчої відповіді та вміння синтезувати отримані знання і застосовувати їх при розв’язанні практичних задач тощо. Перелік питань, що охоплюють зміст програми дисципліни і виносяться на залік/іспит, включаються до програми курсу і доводяться до відома студентів.

Завдання, що виносяться на залік, представлені у 30 варіантах, у яких поєднані теоретичні, тестові і практичні завдання, і які спрямовані на визначення рівня володіння студентом категоріальним апаратом дисципліни, основними теоретичними концепціями та здатності студента застосовувати інструментарій дисципліни при вирішенні практичних завдань.

Результати заліку враховуються у підсумковій оцінці у максимальному розмірі в 40 балів.

 

 

4. Загальна підсумкова оцінка з дисципліни «Фінансова діяльність суб’єктів господарювання»

Загальна підсумкова оцінка з дисципліни складається з суми балів за результатами поточного контролю знань, виконання індивідуально-дослідного завдання та результатів виконання завдань, винесених на іспит, і визначається згідно критеріїв затверджених навчально-методичною комісією економічного факультету.

Складання академічної заборгованості студентами усіх форм навчання з дисциплін, що винесено на іспит, передбачає виконання модульних (контрольних) та екзаменаційних завдань, і проводиться згідно Положення про екзаменаційну сесію студентів, що діє в Київському національному університеті імені Тараса Шевченка.

 

Таблиця 2.

 

Модульний та підсумковий контроль знань студентів

 

 

3. НАВЧАЛЬНО - ТЕМАТИЧНИЙ ПЛАН ЛЕКЦІЙ І СЕМІНАРСЬКИХ (ПРАКТИЧНИХ) ЗАНЯТЬ З НАВЧАЛЬНОЇ ДИСЦИПЛІНИ "ФІНАНСОВА ДІЯЛЬНІСТЬ СУБЄКТІВ ГОСПОДАРЮВАННЯ"[†]

для студентів спеціальностей «Фінанси і кредит»

Загальний обсяг 60годин, в тому числі:

Лекцій – 14 години

Практичні заняття –4 години

Позааудиторна робота (самостійна робота студента, індивідуальна робота студента) – 42 години

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4. ЗМІСТ ДИСЦИПЛІНИ

 

ЗМІСТОВИЙ МОДУЛЬ І

«Основи організації фінансової діяльності суб'єктів господарювання»

 

Тема 1. Основи фінансової діяльності суб’єктів господарювання.

Поняття та основні принципи організації фінансової діяльності суб’єктів господарювання. Організаційна структури підприємства та роль фінансової служби в ній. Обов’язки фінансового персоналу. Управління окремими аспектами фінансової діяльності підприємства на основі "центрів відповідальності". Основні етапи формування системи організаційного забезпечення фінансової діяльності суб’єктів господарювання на основі центрів відповідальності. Елементи організації фінансової діяльності.

Погляд на суб’єкт господарювання з точки зору чотирьох основних циклів: цикл витрат, цикл виробництва, цикл доходів, цикл фінансування (інвестицій). Структуризація основних циклів. Інструменти вдосконалення організації фінансової діяльності. Організація фінансової служби з врахуванням основних фінансових процесів. Оцінка ефективності організації фінансової діяльності підприємств. Теоретичне забезпечення фінансової діяльності суб’єктів господарювання.

 

Семінар 1. Сутність фінансової діяльності суб’єктів господарювання. Місце фінансової служби в організаційній структурі підприємства.

1.Поняття та основні принципи організації фінансової діяльності підприємств

2.Організаційна структури підприємства та роль фінансової служби в ній.

3.Обов’язки фінансового персоналу.

4.Визначення "центрів відповідальності". Управління окремими аспектами фінансової діяльності підприємства на основі "центрів відповідальності".

5.Чотири основні цикли суб’єкту господарювання: цикл витрат, цикл виробництва, цикл доходів, цикл фінансування (інвестицій).

6. Структуризація основних циклів.

7. Організація фінансової служби з врахуванням основних фінансових процесів.

8.Оцінка ефективності організації фінансової діяльності підприємств.

 

Рекомендована література [3, 4, 5, 19, 21, 28, 36]

 

Завдання для самостійної роботи студента

1.Теорема іррелевантності (Модільяні, Міллер)

2.Теорія оптимізації портфеля інвестицій(Марковіц)

3.Модель оцінки доходності капітальних активів(Шарп, Лінтнер)

4.Неоінституційні концепції оптимізації ринкових відносин.

Рекомендована література [1, 3, 4, 5, 15, 17, 19, 21, 28]

 

Тема 2. Вплив організаційно – правової форми, організаційно-економічної форми та галузевої приналежності на фінансову діяльність суб’єктів господарювання.

Особливості фінансування в залежності від організаційно-правової форми суб’єкта господарювання. Класифікатор ЄДРПОУ.

Фінансова діяльність приватних підприємств. Особливості фінансової діяльності відкритих та закритих акціонерних товариств. Публічні акціонерні товариства. Особливості фінансової діяльності товариств з обмеженою відповідальністю та товариств з додатковою відповідальністю. Особливості фінансової діяльності повних та командитних товариств.

Державні, комунальні та казенні підприємства. Особливості їх фінансування.

Відмінності у фінансовій діяльності малого бізнесу. Фінансування малого підприємництва. Фінансова підтримка малого бізнесу державою.

Галузеві особливості фінансування. Коди економічної діяльності та їх значення в організації фінансування суб’єктів господарювання.

 

Семінар 2. Вплив організаційно – правової форми, організаційно-економічної форми та галузевої приналежності на фінансову діяльність суб’єктів господарювання

1.Особливості фінансування в залежності від організаційно-правової форми суб’єкта господарювання

2.Фінансування суб’єктів господарювання без створення юридичної особи.

3.Особливості фінансування приватних підприємств.

4.Особливості фінансової діяльності товариств.

5.Державні, комунальні та казенні підприємства. Особливості їх фінансування.

6. Відмінності у фінансовій діяльності малого бізнесу.

7.Фінансова підтримка малого бізнесу державою.

8.Галузеві особливості фінансової діяльності.

 

Рекомендована література [1, 2, 3,4, 5, 19, 21, 28, 30, 32, 33]

 

Завдання для самостійної роботи студента.

1. Державна реєстрація суб’єктів господарювання. Код ЄДРПОУ.
2. Підготовка установчих документів суб’єктів господарювання.
3. Необхідність державної підтримки малого бізнесу.
4. Спрощена система оподаткування, обліку та звітності суб’єктів малого підприємництва.
5. Особливості фінансової діяльності публічних акціонерних товариств.

Рекомендована література [1, 2, 3,4, 5, 19, 21, 28, 30, 32, 33]

 

Тема 3. Формування власного капіталу підприємств.

Мобілізація фінансових ресурсів у власний капітал підприємств різних правових форм організації бізнесу. Структура власного капіталу підприємства за даними балансу. Функції власного капіталу. Цілі і методи зміни структури та величини власного капіталу. Сутність і склад резервного капіталу підприємства. Додатковий капітал. Неоплачений та вилучений капітал. Нерозподілений прибуток.Приховані резерви як джерело фінансування діяльності підприємства.

Призначення і джерела формування статутного фонду підприємства за видами власності. Визначення розміру статутного фонду. Методи оцінювання внесків засновників підприємства у статутний фонд. Співвідношення оплаченої та неоплаченої часток статутного фонду: кількісне визначення, законодавче регулювання. Шляхи збільшення статутного фонду ТОВ, ПП за рахунок зовнішнього фінансування та внесків у товарній формі. Методи збільшення статутного фонду шляхом перерозподілу загального капіталу підприємства без його зростання. Фактори і методи зменшення статутного капіталу ТОВ і ПП.

 

Семінар 3. Структура власного капіталу підприємства

1. Структура власного капіталу підприємства за даними балансу

2. Цілі і методи зміни структури та величини власного капіталу.

3.Сутність і склад резервного капіталу підприємства.

4. Додатковий капітал. Неоплачений та вилучений капітал.

5. Нерозподілений прибуток(непокритий збиток).

6.Призначення і джерела формування статутного фонду підприємства за видами власності. Визначення розміру статутного фонду.

7.Формування статутного капіталу акціонерного товариства простими і привілейованими акціями. Номінальний, балансовий та ринковий курс корпоративних прав (акцій).

8.Методи і джерела збільшення статутного капіталу акціонерного товариства. Визначення курсу емісії акцій. Цілі та методи зменшення статутного капіталу АТ.

9. Зміст санації балансу.

10.Складання балансу, звіту про фінансові результати та звіту про власний капітал.

 

Рекомендована література [1, 2, 3, 4, 5, 7, 19, 21, 28, 30, 32, 33, 35,36]

 

Завдання для самостійної роботи студента (___годин)

1. Формування емісійного доходу в результаті розміщення корпоративних прав.

2. Сутність та процес андеррайтингу.

3. Викуп корпоративних прав власної емісії.

4. Конвертація та деномінація акцій.

5. Характерні риси та відмінності публічних акціонерних товариств.

Рекомендована література [1, 2, 3, 4, 5, 7, 19, 21, 28, 30, 32, 33, 35,36]

 

Тема 4. Самофінансування підприємств.

Внутрішні джерела фінансування підприємства: чистий прибуток, амортизаційні відрахування, забезпечення наступних витрат і платежів.

Планування виручки від реалізації продукції на основі аналітичного підходу (метод “товарного балансу” та узагальненої вартісної оцінки) та з використанням методу крапки беззбитковості..

Визначення прибутку як оподаткованого валового доходу. Планування прибутку і рентабельності господарської діяльності методам поасортиментного планування, аналітичним і методом необхідної прибутковості капіталу.

Сутність і зміст амортизаційної політики підприємства. Формування амортизаційного фонду підприємства різними методами нарахування амортизації. Сутність самофінансування як внутрішнього фінансування. Напрями самофінансування: з метою підтримки рівня виробництва та з метою забезпечення економічного росту. Приховані резерви та їх використання для самофінансування. Відкрите самофінансування.

Потік самофінансування (грошовий потік підприємства) та його елементи. Вхідні та вихідні грошові потоки підприємства. Розрахунок грошового потоку підприємства від операційної діяльності прямим і непрямим методами. Звіт про рух грошових коштів.

 

Семінар 4. Внутрішні джерела фінансування підприємства

 

1.Валовий доход, валові витрати, прибуток — чинники, що формують власні фінансові ресурси.

2.Визначення мінімального та оптимального обсягів виробництва на основі методу крапки беззбитковості

3.Розподіл чистого прибутку за напрямами використання: формування спеціальних грошових фондів підприємства.

4. Використання коштів, призначених для забезпечення витрат і платежів.

5.Порівняльна характеристика методів нарахування амортизаційних відрахувань.

6.Податковий спосіб нарахування амортизаційних відрахувань.

7. Приховані резерви та їх використання для самофінансування.

8. Потік самофінансування (грошовий потік підприємства) та його елементи.

 

Рекомендована література [1, 3, 14, 15, 21, 22, 30, 32,33, 36]

 

Завдання для самостійної роботи студента

1. Відмінності фінансового та податкового обліку підприємства.

2. Створення резервів та забезпечень, їх значення для самофінансування підприємств.

3. Ефект Ломана - Ружді.

4. Амортизаційна політика підприємства.

5. Методи та способи нарахування амортизаційних відрахувань за IFRS.

Рекомендована література [1, 3, 14, 15, 21, 30, 32,33]

 

Тема 5. Дивідендна політика підприємства

Економічна сутність дивідендів та основні теоретичні концепції щодо дивідендної політики підприємства. Зміст дивідендної політики підприємства та її інструменти. Фактори, що визначають дивідендну політику: стадія життєвого циклу підприємства, наявність джерел капіталу, законодавчі обмеження, параметри ринку цінних паперів, інтереси власників. Типи дивідендної політики. Методи нарахування дивідендів. Форми виплати дивідендів. Порядок виплати дивідендів. Вплив дивідендної політики на фінансовий стан підприємства.

 

Семінар 5.  Дивідендна політика підприємства.

1.Економічна сутність дивідендів та основні теоретичні концепції щодо дивідендної політики підприємства

2 Типи дивідендної політики.

3. Вплив дивідендної політики на фінансовий стан підприємства.

Рекомендована література [1, 2, 3, 4, 5, 7, 8, 19, 21, 28, 30, 32, 33, 35,36]

 

Завдання для самостійної роботи студента

Проаналізувати можливості і умови нарахування дивідендів вітчизняною  фірмою на підставі фінансової звітності . Викласти результати у вигляді аналітичної записки Зборам Засновників .

Рекомендована література [1, 2, 3, 4, 5, 7, 8, 19, 21, 28, 30, 32, 33, 35,36]

 

Тема 6. Податкова політика підприємства.

Загальна та спрощена система оподаткування, їх застосування підприємствами. Сутність податкової політики підприємства. Корпоративний  податковий менеджмент у діяльності підприємства. Цілі, які реалізуються корпоративним податковим менеджментом:

 Функції корпоративного податкового менеджменту. Корпоративне податкове планування та регулювання.Податковий контроль на підприємстві. Оптимізація податкових платежів. Ухилення від оподаткування. Відповідальність платників податків за своєчасність та повноту податкових платежів.

 

Семінар 6. Податкова політика підприємства.

1.Система оподаткування підприємств та її становлення в Україні. Спрощена система оподаткування для суб’єктів малого бізнесу.

2.Оподаткування прибутку підприємств. Особливості визначення оподатковуваного прибутку та його відмінності від балансового прибутку.

3.Корпоративний податковий менеджмент. Податкове планування, як найважливіший елемент корпоративного податкового менеджменту

Рекомендована література [1, 3, 5, 24, 25, 27]

 

Завдання для самостійної роботи студента

 

1.Організація податкового планування на підприємстві.

2.Дослідити схема організації податкового менеджменту на запропонованому прикладі  підприємства.Результати дослідження представити у формі реферату.

Рекомендована література [1, 3, 5, 24, 25, 27]

 

Тема 7. Фінансові аспекти реорганізації підприємств

Економічна сутність та зміст фінансової кризи на підприємстві. Поняття антикризового управління та його мета. Принципи антикризового управління. Діагностика (прогнозування) банкрутства підприємств. Кількісні та якісні методи прогнозування банкрутства суб’єктів господарювання. Етапи фінансової стабілізації. Внутрішні та зовнішні джерела фінансової стабілізації підприємств. Економічна сутність санації. Організація фінансової санації. Санація балансу. Сутність та методи реструктуризації суб’єктів господарювання. Форми та фінансовий механізм реорганізації підприємств. Економіко – правові засади банкрутства підприємств. Порядок оголошення підприємства банкрутом. Поняття ліквідаційних процедур. Сутність мирової угоди.

Вплив зовнішніх факторів на реорганізацію підприємства. Злиття та поглинання.

 

Семінар 7. Фінансові аспекти реорганізації підприємств

1. Принципи антикризового управління. Діагностика (прогнозування) банкрутства підприємств

2. Економічна сутність санації. Організація фінансової санації. Санація балансу.

3. Економіко – правові засади банкрутства підприємств. Порядок оголошення підприємства банкрутом

Рекомендована література [3, 5, 16, 18, 30, 34, 36]

 

Завдання для самостійної роботи студента

1.Проаналізуйте на конкретному прикладі практику злиття / поглинань у корпоративному секторі України.

2. Проаналізуйте на конкретному прикладі ліквідаційну процедуру підприємства.

Рекомендована література [3, 5, 16, 18, 30, 34, 36]

 

 

 

Контрольні запитання до модулю 1.

 

1. Капітал підприємства за економічною сутністю і складом активів.

2. Визначте цілі, зміст і завдання фінансової діяльності за її напрямами.

3. Охарактеризуйте організацію фінансової діяльності залежно від структури підприємства та масштабів бізнесу.

4. Поясніть сутність фінансової політики суб’єкта господарювання.

5. Розкрийте завдання фінансової діяльності в забезпеченні конкурентоздатності підприємства.

6. Охарактеризувати правову базу фінансової діяльності.

7. Визначте фактори, що впливають на вибір організаційної форми підприємства.

8. Визначте особливості фінансової діяльності приватних підприємств різної організаційної форми.

9. Поясніть особливості фінансової діяльності підприємств на основі договорів кооперації.

10. Охарактеризуйте склад і функції власного капіталу підприємства.

11. Поясніть призначення статутного фонду підприємства, джерела його формування і визначення розміру.

12. Охарактеризуйте формування статутного фонду підприємств за видами власності.

13. Розкрийте сутність номінальної, балансової та ринкової вартості акцій.

14. Наведіть чинники та методи збільшення статутного фонду підприємств різних організаційних форм.

15. Внутрішні джерела збільшення статутного капіталу підприємства.

16. Визначте чинники та методи зменшення статутного капіталу підприємств різних організаційних форм.

17. Поясніть зміст санації балансу АТ і методи її проведення.

18.Поясніть призначення та визначте джерела формування резервного капіталу підприємства за видами резервних фондів.

19. Дайте характеристику відкритого та прихованого резервного капіталу підприємства.

20. Визначте внутрішні джерела поповнення власних фінансових ресурсів суб’єкта господарювання.

21. Аналіз методів планування реалізації продукції (послуг).

22. Аналіз методів планування прибутку підприємства.

23. Загальний прибуток підприємства і пошук шляхів його зростання.

24. Визначення мінімального та оптимального обсягів виробництва, реалізації продукції на основі розрахунку беззбитковості виробництва.

25. Нерозподілений прибуток та його використання.

26. Сутність відкритого самофінансування. Рефінансування прибутку.

27. Сутність прихованого самофінансування.

28. Проаналізуйте рівень самофінансування та кредитоспроможність підприємства.

29. Фінансування за рахунок створених резервів подальших витрат.

30. Чистий грошовий потік та його склад за елементами.

31. В чому полягає прямий метод розрахунку чистого грошового потоку.

32. В чому полягає непрямий метод визначення чистого грошового потоку та  яке його застосування в управлінні фінансами.

33. Аналіз показників грошового потоку підприємства, та  їх зв’язку із розміром амортизації у складі грошового потоку.

34.Визначте зміст дивідендної політики підприємства та фактори, що її визначають.

35. Охарактеризуйте теоретичні концепції побудови дивідендної політики підприємства.

36. Поясніть порядок нарахування та виплати дивідендів акціонерним товариством.

37.Визначте порядок нарахування та виплати дивідендів приватним підприємством і підприємством з часткою державної власності.

38. Застосування грошової і негрошової форми виплати дивідендів.

39. Визначте методи виплати дивідендів і види дивідендної політики.

40. Поясніть вплив дивідендної політики на ринкову вартість АТ.

 

 

ЗМІСТОВИЙ МОДУЛЬ ІІ

«ФОРМУВАННЯ, РОЗПОДІЛ ТА ВИКОРИСТАННЯ ФІНАНСОВИХ РЕСУРСІВ  ПІДПРИЄМСТВ »

Тема 8. Фінансова діяльність страхових компаній

Принципи організації фінансів страховика. Умови забезпечення фінансової стійкості страховиків. Гарантії платоспроможності страховиків. Планування і прогнозування страхової діяльності. Особливості оподаткування страхової діяльності. Проблеми і перспективи становлення страхового бізнесу в Україні.

 

Семінар 8. Фінансова діяльність страхових компаній

1.Принципи організації фінансів страховика.

2.Умови забезпечення фінансової стійкості страховиків.

3. Гарантії платоспроможності страховиків.

4.Планування і прогнозування страхової діяльності

Рекомендована література [1, 2, 3, 29, 32, 34]

 

Завдання для самостійної роботи студента

На прикладі фінансової звітності страхової компанії дослідити фінансову стійкість страховика.

Рекомендована література [1, 2, 3, 29, 32, 34]

 

Тема 9. Фінансова діяльність лізингових компаній

Сутність лізінгу. Місце лізінгу в комплексі заходів для підвищення інвестиційної активності в Україні. Суб’єкти і об’єкти лізингових відносин. Форми, види і типи лізінгу. Організація лізингових операцій. Відмінні риси лізингових операцій. Переваги лізінгу. Порядок розрахунку лізингових платежів. Вплив податкової системи на розвиток лізінгу в Україні.

 

Семінар 9. Фінансова діяльність лізингових компаній.

1. Сутність лізінгу. Місце лізінгу в комплексі заходів для підвищення інвестиційної активності в Україні.

2.Суб’єкти і об’єкти лізингових відносин. Форми, види і типи лізінгу.

3.Порядок розрахунку лізингових платежів. Вплив податкової системи на розвиток лізінгу в Україні

Рекомендована література [1, 2, 3, 4, 5, 7, 8, 19, 21, 28, 30, 32, 33, 35,36]

 

Завдання для самостійної роботи студента

На підставі податкового законодавства України дослідити особливості оподаткування лізінгових операцій та операцій оперативної оренди. Результати дослідження описати в формі ессе.

Рекомендована література [1, 2, 3, 4, 5, 7, 8, 19, 21, 28, 30, 32, 33, 35,36]

 

Тема 10. Фінансова інвестиційна діяльність підприємства. Особливості фінансової діяльності венчурних фірм

Сутність і склад фінансових активів підприємства. Визначення та цілі здійснення довгострокових фінансових інвестицій. Види довгострокових фінансових активів: цінні папери, що засвідчують право власності, боргові цінні папери, вкладення у власний капітал інших підприємств.

Визначення та цілі поточних фінансових інвестицій. Види поточних фінансових активів: банківські депозити, цінні папери грошового ринку. Поняття чистого грошового потоку. Використання методу дисконтування грошового потоку для визначення майбутньої вартості грошей. Обґрунтування рішення про здійснення фінансових інвестицій.

Оцінка майбутньої вартості фінансових активів методом дисконтування, методом ефективної ставки процента, методом визначення внутрішньої норми прибутковості. Визначення для фінансової звітності вартості фінансових інвестицій в цінні папери за справедливою вартістю та методом ефективної ставки процента. Визначення для фінансової звітності вартості фінансових інвестицій в капітал інших підприємств та у спільну діяльність зі створенням юридичної особи.

Фінансове забезпечення ризикового бізнесу і джерела венчурного капіталу. Способи венчурного інвестування та аналіз ризиків на шляху до венчурних інвестицій. Досвід фінансової діяльності венчурних фірм на прикладі амер канських моделей організації. Стадії процесу фінансування венчурного капіталу, організація пошуку венчурного інвестора. Проблеми венчурного інвестування в Україні.

 

Семінар 10. Фінансова інвестиційна діяльність підприємства. Особливості фінансової діяльності венчурних фірм

1. Сутність і склад фінансових активів підприємства. Визначення та цілі здійснення довгострокових фінансових інвестицій

2. Визначення та цілі поточних фінансових інвестицій. Види поточних фінансових активів.

3. Оцінка майбутньої вартості фінансових активів

4 Фінансове забезпечення ризикового бізнесу і джерела венчурного капіталу. Способи венчурного інвестування та аналіз ризиків на шляху до венчурних інвестицій.

5 Стадії процесу фінансування венчурного капіталу, організація пошуку венчурного інвестора..

Рекомендована література [1, 3, 5, 19, 26, 28, 33]

 

Завдання для самостійної роботи студента

 

1.Сутність і класифікація фінансових інвестицій підприємства

2.Довгострокові фінансові інвестиції

3.Поточні фінансові інвестиції

4.Оцінка доцільності фінансових інвестицій

4.1.Оцінка доцільності вкладень в інвестиції з фіксованою ставкою дохідності.

4.2.Оцінка доцільності фінансових інвестицій у корпоративні права

5.Відображення вартості фінансових у фінансовій звітності.

Рекомендована література [1, 3, 5, 19, 26, 28, 33]

 

Тема 11. Оцінка вартості підприємства

Необхідність оцінки вартості підприємства. Законодавчі та методичні засади оцінки вартості майна. Визначення вартості капіталу підприємства як середньозваженої величини вартості власного та позикового капіталу. Визначення вартості підприємства на основі дохідного підходу, майнового та ринкового підходів. Поетапний порядок проведення оцінки підприємства згідно з національними стандартами оцінки майна.

Реорганізація підприємства з метою укрупнення і чинники, що спонукають до нього. Форми укрупнення підприємства: злиття підприємств, приєднання. Методи укрупнення підприємства (придбання активів за гроші, передача активів, створення нової юридичної особи, отримання контрольного пакета акцій). Порядок здійснення укрупнення підприємства. Складання передатного балансу.

Реорганізація підприємства з метою його розукрупнення та фактори, що його викликають. Проведення розукрупнення методом поділу підприємства. Проведення розукрупнення методом виділення структурного підрозділу. Складання роздільного балансу.

 

Семінар 11. Оцінка вартості підприємства

1. Необхідність оцінки вартості підприємства. Законодавчі та методичні засади оцінки вартості майна.

2 Визначення вартості підприємства на основі дохідного підходу, майнового та ринкового підходів

3. Поетапний порядок проведення оцінки підприємства згідно з національними стандартами оцінки майна.

Рекомендована література [1, 3, 8, 9, 19, 20, 28, 33]

 

Завдання для самостійної роботи студента

1.Необхідність, завдання і принципи експертної оцінки  вартості підприємства

2.Вартість капіталу підприємств

3.Методичні підходи до оцінки вартості підприємства

4.Дохідний підхід в оцінці вартості підприємства

5.Майновий (витратний) підхід

6.Оцінка вартості підприємства на основі ринкового підходу

7.Практична робота з оцінки вартості підприємства

Рекомендована література [1, 3, 8, 9, 19, 20, 28, 33]

 

Тема 12. Фінансова діяльність підприємств у сфері зовнішньоекономічних відносин

Зміст зовнішньоекономічної діяльності підприємства за видами грошових потоків. Планування валютних ресурсів підприємства. Державне регулювання зовнішньоекономічної діяльності: ліцензування, квотування, регулювання валютних операцій підприємства.

Правила ІНКОТЕРМС. Типові платіжні умови зовнішньоекономічних контрактів. Фінансові інструменти розрахунків за експортними контрактами (засоби перерахування коштів у міжнародній торгівлі). Валютні ризики в діяльності підприємства та їх запобігання. Факторинг і форфейтинг у зовнішньоекономічній діяльності. Правова основа зовнішньоекономічної діяльності.

Визначення бази оподаткування вартості товару при нарахуванні мита, митних зборів, акцизного збору та податку на додану вартість. Визначення митної вартості товару, завезеного на митну територію України. Визначення митної вартості товару, вивезеного з митної території України.

 

Семінар 12. Фінансова діяльність підприємств у сфері зовнішньоекономічних відносин

1.Планування валютних ресурсів підприємства. Державне регулювання зовнішньоекономічної діяльності: ліцензування, квотування, регулювання валютних операцій підприємства

2.Валютні ризики в діяльності підприємства та їх запобігання.

3. Визначення бази оподаткування вартості товару при нарахуванні мита, митних зборів, акцизного збору та податку на додану вартість. Визначення митної вартості товару.

Рекомендована література [1, 3, 5, 16, 19, 23, 28, 31]

 

Завдання для самостійної роботи студента

1.Компетенції фінансових служб у сфері зовнішньоекономічної діяльності підприємства

2.Регулювання розподілу виручки від зовнішньоекономічної діяльності в іноземній валюті

3.Розрахунки при здійсненні зовнішньоекономічних операцій    

3.1.Правила щодо здійснення розрахунків у сфері зовнішньоекономічної діяльності   

3.2.Типові платіжні умови зовнішньоекономічних  договорів (контрактів)

4.Форфейтинг

5. Митне оформлення та оподаткування зовнішньоторговельних операцій

Рекомендована література [1, 3, 5, 16, 19, 23, 28, 3

 

Тема 13. Фінансове планування та бюджетування на підприємстві

Система прогнозування фінансової діяльності. Розробка фінансової стратегії суб’єкта господарювання.

Завдання бюджетування у складі системи фінансового планування на підприємстві. Бюджетування — найефективніший метод гнучкого поточного планування, що враховує особливості підприємства. Принципи бюджетування. Встановлення контролю за надходженням і витрачанням коштів підприємства через систему бюджетів. Система бюджетів підприємства: первинний бюджет, основний бюджет (сукупність основних бюджетів), часткові бюджети (бюджети підрозділів, бюджети окремих витрат тощо). Методика гнучкого бюджетування, види гнучких бюджетів. Методика складання фіксованих бюджетів, види фіксованих бюджетів. Методи складання бюджетів: на основі фактичного рівня попереднього періоду (традиційне бюджетування); на основі технічних нормативів (нуль-базис — бюджетування).

Поняття бюджетного контролю. Контроль відхилень у бюджетному плануванні.

Планування загальної потреби підприємства в капіталі. Планування капіталу для фінансування основних засобів і нематеріальних активів. Планування капіталу для фінансування оборотних активів.

 

Семінар 13. Фінансове планування та бюджетування на підприємстві

1.Система прогнозування фінансової діяльності. Розробка фінансової стратегії суб’єкта господарювання.

2.Принципи бюджетування. Встановлення контролю за надходженням і витрачанням коштів підприємства через систему бюджетів.

3. Методика складання бюджетів.

4.Планування загальної потреби підприємства в капіталі. Планування капіталу для фінансування основних засобів і нематеріальних активів

Рекомендована література [1, 3,  19, 20, 21, 23, 28, 33]

 

 

Завдання для самостійної роботи студента

1.Бюджетування як функція фінансового контролінгу

2.Принципи бюджетування

3.Способи бюджетування

4.Система бюджетів на підприємстві

5.Визначення потреби підприємства в капіталі

6.Зміст та види потреби в капіталі

7.Потреба в капіталі для фінансування основних засобів і нематеріальних активів

8.Потреба в капіталі для фінансування оборотних активів 

Рекомендована література [1, 3,  19, 20, 21, 23, 28, 33]

 

Контрольні запитання до модулю 2.

1. Взаємовідносини підприємства та банку з отримання кредиту.

2.Обґрунтування доцільності зовнішнього фінансування діяльності на основі оцінки ефективності запозичення коштів.

3.Основні підходи до оптимізації розміру та структури запозиченого капіталу із залученням методу фінансового важеля.

4. Види застав при банківському кредитуванні.

5.Застосування гарантій та поручительств у разі отримання кредитів.

6. Лізінг як засіб кредитування підприємства, його види та визначення загальної суми платежу.

7. Сутність, види факторингу та його можливості у кредитуванні оборотних засобів.

8. Запозичення емісією облігацій на фондовому ринку. Вартість запозичення.

9. Погашення підприємством облігацій різних видів.

10. Фінансування оборотного капіталу факторингом. Види факторингу, його вартість.

11. Цілі, зміст і фінансування кредитно-товарної політики суб’єкта господарювання.

12. Методичний підхід до вибору варіанту кредитної політики підприємства.

13. Умови товарного кредиту і фактори, що впливають на рішення про надання кредиту.

14. Зміст і чинники укрупнення підприємства злиттям, приєднанням і поглинанням.

15. Зміст і чинники розукрупнення підприємства поділом або виділенням.

16. Вартість власного, запозиченого та загального капіталу підприємства.

17. Джерела фінансування реальних інвестиційних проектів власними та позиковими коштами.

18. Оцінка та зменшення ризикованості реального інвестування підприємства.

19. Довго- і короткострокові фінансові інвестиції підприємства в капітал інших суб’єктів господарювання: чинники, відображення у звітності.

20. Вартість фінансових інвестицій, що обліковуються методом  участі в капіталі (первісна і поточна вартість).

21. Довго- і короткострокові фінансові інвестиції в цінні папери: види цінних паперів, відображення у звітності.

22. Вартість фінансових інвестицій у цінні папери (початкова та поточна вартість).

23. Зміст роботи фінансової служби при здійсненні зовнішньоекономічній діяльності підприємства.

24. Основні ризики в разі здійснення підприємствами зовнішньоекономічних операцій та запобігання їм.

25. Фінансові умови зовнішньоекономічних контрактів: ціни, форми розрахунків.

26. Факторинг і форфейтинг у зовнішньоекономічній діяльності.

27. Зміст фінансового контролінгу, його стратегічні та оперативні цілі.

28. Методи контролінгу та їх інформаційна основа.

29. Зміст короткострокового (поточного та оперативного) фінансового планування.

30. Зміст довгострокового фінансового планування.

31. Сутність бюджетування як складової фінансового планування, його принципи та функції.

32. Склад основного бюджету підприємства.

33. Склад часткових (функціональних) бюджетів та їх інформаційна основа.

34. Методи складання бюджетів: традиційне бюджетування і нульбюджетування.

35. Зміст бюджетного контролю.

36. Визначення обсягу капіталу для фінансування необоротних активів за їх видами.

37. Формування основних засобів і нематеріальних активів власними коштами суб’єкта господарюванняв в різних видах бізнесу.

38. Залучення позикових коштів для формування основних засобів і нематеріальних активів.

39. Принципи організації фінансів страховика.

40 Умови забезпечення фінансової стійкості страховиків.

 

5. ПРИКЛАДИ ТИПОВИХ ЗАВДАНЬ ПОТОЧНОЇ МОДУЛЬНОЇ КОНТРОЛЬНОЇ РОБОТИ

Модульна контрольна робота виконується під час семінарського заняття. Кожному студенту видається індивідуальне завдання, яке виконується протягом 2 академічних годин.

З навчальної дисципліни «Фінансова діяльність суб’єктів господарювання» планується виконання 2 модульних контрольних робіт. Перша охоплює блок питань, пов’язаних з основами організації фінансової діяльності суб’єктів господарювання,. друга модульна контрольна робота охоплює теми «Фінансова інвестиційна діяльність» і «Фінансове планування та бюджетування на підприємстві». Індивідуальне завдання студента складається з 10 тестів, і завданя практично-аналітичного харктеру.

Оцінка за модульну контрольну роботу формується, як сума отриманих балів за всі завдання.

 

1 МОДУЛЬНА КОНТРОЛЬНА РОБОТА «ОСНОВИ ОРГАНІЗАЦІЇ ФІНАНСОВОЇ ДІЯЛЬНОСТІ СУБ’ЄКТІВ ГОСПОДАРЮВАННЯ»

І. Тестові завдання (max за тест – 0,5 бала)

1.До типових прикладів руху коштів у результаті інвестиційної діяльності можна зарахувати... А) отримання відсотків та дивідендів; Б) сплата податків; В) грошові надходження від реалізації товарів; Г) отримання кредитів.	2.Додатковий капітал не можна використовувати на... А) виплату дивідендів у грошовій формі; Б) покриття збитків; В) на збільшення статутного капіталу у разі наявності непокритих збитків;
3.Капітал підприємства характеризує… А) джерела фінансування придбання активів; Б) майно підприємства, яке придбано за рахунок коштів власників; В) напрямки використання залучених підприємством фінансових ресурсів; Г) зобов’язання підприємства перед кредиторами та власниками; Д) різницю між валютою балансу та сумою заборгованості підпр	4. Казенні підприємства… А)відповідають за своїми зобов’язаннями коштами та всім іншим майном; Б)при недостатності коштів та майна відповідальність за їх зобов’язаннями несе відповідний державний орган; В)мають право вступати до асоціацій, консорціумів, концернів та інших об’єднань підприємств лише за погодженням з державними органами; Г)мають право купувати корпоративні права інших підприємств; Д)діє за фінансовим планом, затвердженим відповідним міністерством.
5.Санаційний прибуток — це… А)прогнозований прибуток, який підприємство планує одержати після успішного завершення санації; Б)різниця між затратами на проведення санації та одержаною виручкою після фінансового оздоровлення; В)різниця між прибутком підприємства після його санації та прибутком (збитком) до проведення санаційних заходів; Г)емісійний дохід у вигляді дизажіо; Д)прибуток, який підприємство одержує в результаті списання частини кредиторської заборгованості.	6. Збільшення статутного капіталу акціонерного товариства здійснюється шляхом… А)емісії нових акцій; Б)збільшення номінальної вартості акцій; В)обміну облігацій на акції; Г)емісії конвертованих облігацій; Д)придбання основних фондів
7.Тезаврація прибутку — це… А)розподіл чистого прибутку між власниками підприємства; Б)спрямування чистого прибутку на формування власного капіталу підприємства; В)приховання прибутку; Г)спрямування прибутку виключно на поповнення власних обігових коштів підприємства; Д)реструктуризація активів	8.Операційний Cash-flow характеризує… А)величину чистих грошових потоків, які залишаються в розпорядженні підприємства в результаті основної діяльності; Б)величину чистого прибутку підприємства; В)величину вхідних грошових потоків підприємства; Г)обсяг реалізації продукції; Д)приріст забезпечень.
9. До основних показників, які характеризують ефективність дивідендної політики підприємства, належать: А)коефіцієнт цінності акцій; Б)сума додаткового капіталу; В)коефіцієнт дивідендних виплат; Г)структура капіталу підприємства; Д)показник платоспроможності	10. До основних факторів, які впливають на рівень оподаткування дивідендів, належать: А)маса дивіденда; Б)форма дивідендних виплат; В)ставка внесків у Пенсійний фонд; Г)статус одержувача дивідендів: фізична чи юридична особа; Д)величина сплаченого податку на прибуток.

ІІ. Практичні  завдання (мах – 5 балів)

1.Трьома фізичними особами (А, Б і В) прийнято рішення про заснування товариства з обмеженою відповідальністю. Формування стартового капіталу ТОВ характеризується такими даними:

• зазначена в установчих документах відносна частка окремих учасників у статутному капіталі становить: А — 40 %; Б — 35 %; В — 25 %;
• на момент реєстрації ТОВ учасник В вніс 44 тис. грн, що становить 110 % його частки в статутному капіталі; учасник А — 50 тис. грн, учасник Б — 60 тис. грн.

Навести всі позиції першого розділу пасиву балансу наново створеного ТОВ.

 

2. Загальні збори акціонерного товариства «Росток» прийняли рішення про збільшення статутного капіталу підприємства з 40 млн грн до 50 млн грн шляхом додаткової емісії акцій. На кожні чотири старі акції було вирішено випустити одну нову. Перед збільшенням статутного капіталу біржовий курс однієї акції номінальною вартістю 100 грн становив 150 грн. Курс емісії нових акцій — 125 %.

Визначити емісійний дохід емітента та середній біржовий курс акцій після емісії, якщо на зміну курсу вплинув лише факт збільшення капіталу, інші фактори впливу на курс залишилися без змін. Як при цьому зміниться майновий стан акціонера, який володів чотирма акціями до нової емісії, якщо він використав переважне право на купівлю нових акцій?

 

2 МОДУЛЬНА КОНТРОЛЬНА РОБОТА «ФОРМУВАННЯ РОЗПОДІЛ І ВИКОРИСТАННЯ ФІНАНСОВИХ РЕСУРСІВ ПІДПРИЄМСТВА»

І. Тестові завдання (мах за тест – 0,2 бала)

1.До основних характерних ознак бюджетування належать… А)короткостроковість; Б)середньостроковість; В)високий рівень конкретизації; Г)низький рівень конкретизації; Д)тісна інтеграція з контролем та аналізом відхилень.	2. До основних цілей здійснення довгострокових фінансових інвестицій підприємств належать… А)одержання прибутку; Б)створення концернів; В)ліквідація конкурента; Г)створення ліквідних резервів; Д)формування стратегічних запасів сировини.
3. До цілей поточного фінансового інвестування підприємств належать… А)диверсифікація діяльності; Б)створення холдингів; В)створення ліквідних резервів; Г)рефінансування дебіторської заборгованості; Д)формування стратегічних запасів сировини.	4. Які з наведених характеристик можна віднести до нуль-базис-бюджетування? А)Метод може використовуватись при визначенні потреби в капіталі у разі заснування нового підприємства. Б)В основі бюджетування лежать показники діяльності, зокрема показники потреби в капіталі та рівня витрат попередніх періодів. В)Цей спосіб, як правило, використовується за відносно стабільних обсягів виробництва та реалізації продукції. Г)Інструментом бюджетування є фінансовий план. Д)Бюджетні показники за цим способом розраховуються на основі нового обрахунку потреби в капіталі.
5. До типових часткових бюджетів можна віднести: А)плановий баланс; Б)бюджет фонду оплати праці та нарахувань на неї; В)бюджет прибутків і збитків; Г)бюджет матеріальних витрат; Д)бюджет ліквідності.	6. У разі оцінки доцільності фінансових інвестицій за методом дисконтування Сash-flow використовуються такі показники: А)інвестиційний Сash-flow емітента; Б)операційний Сash-flow емітента; В)чистий грошовий потік (Сash-flow) від здійснення інвестиції; Г)собівартість інвестиції; Д)ставка дисконтування.
7. Ефективна ставка процента за фінансовими інвестиціями характеризує… А)реальну ставку дохідності інвестиційних вкладень за визначений період; Б)рентабельність підприємства-емітента; В)ставку дисконтування; Г)виключно суму дисконту за фінансовими інвестиціями; Д)ринковий курс акцій.	8. До основних інструментів планування ліквідності належать: А)план прибутків і збитків; Б)бюджет виробництва та реалізації продукції; В)нуль-базис-бюджетування; Г)оперативний фінансовий план; Д)бюджет робочого капіталу.
9. Основою для визначення потреби в капіталі в плановому періоді є… А)показники балансу звітного періоду; Б)показники звіту про рух грошових коштів у звітному періоді; В)бюджет виробництва в плановому періоді; Г)прибуток звітного періоду; Д)обсяг власного капіталу підприємства.	10. До статичних фінансових показників, які можуть розраховуватися у процесі фундаментального аналізу акцій, можна віднести такі: А)теперішня вартість прогнозних дивідендів; Б)чистий прибуток, що припадає на одну просту акцію; В)ставка дисконтування; Г)відношення ринкового курсу до чистого прибутку на одну акцію; Д)відношення ринкового курсу акцій до показника Cash-flow на одну акцію.

ІІ. Практичне завдання (мах – 8 балів)

Визначити планову потребу в капіталі нановостворюваного підприємства, якщо прогнозні розрахунки дають таку інформацію:

1. Затрати, пов’язані із заснуванням підприємства, — 5 тис. грн.

2. Первісна вартість необхідної для виробництва планового обсягу продукції виробничої споруди — 1 млн грн.

3. Придбання машин та обладнання — 500 тис. грн.

4. Щоденні виплати на закупку сировини та матеріалів — 6 тис. грн.

5. Середньоденні затрати на утримання персоналу — 10 тис. грн.

6. Середньоденні затрати за іншими видами елементів затрат — 3 тис. грн.

7. Середній період з моменту оплати вартості сировини та матеріалів до запуску їх у виробництво — 7 днів.

8. Тривалість виробничого циклу — 3 дні.

9. Середній термін зберігання готової продукції на складі — 5 днів.

10. Збут готової продукції здійснюється з відстрочкою платежу у 10 днів.

 

 

 6. ПЕРЕЛІК ПИТАНЬ ДЛЯ ПІДГОТОВКИ ДО ЗАЛІКУ(ІСПИТУ) З ФІНАНСОВОЇ ДІЯЛЬНОСТІ СУБ’ЄКТІВ ГОСПОДАРЮВАННЯ

 

1. Форми фінансування підприємств.
2. Призначення та сутність позичкового капіталу підприємств.
3. Акціонерні товариства. Особливості їх фінансової діяльності.
4. Види і функції контроллінгу.
5. Джерела фінансування підприємств.
6. Економічна сутність капіталу підприємства.
7. Злиття та поглинання як форми реорганізації підприємств.
8. Зміст та основні завдання фінансової діяльності суб’єктів господарювання.
9.  Зовнішні джерела фінансування підприємств.
10. Класифікація внутрішніх джерел фінансування підприємства
11. Класифікація зовнішніх джерел фінансування підприємства.
12. Контролінг: зміст і пизначення.
13. Лізинг у фінансуванні діяльності підприємств.
14. Необхідність та шляхи збільшення статутного капіталу підприємства.
15. Оподаткування дивідендів.
16. Основні цілі та передумови збільшення статутного капіталу підприємств
17.  Особливості фінансової діяльності командитних і повних товариств.
18. Особливості діяльності державних і казенних підприємств.
19. Особливості фінансової діяльності акціонерних товариств.
20. Особливості фінансової діяльності приватних підприємств.
21. Особливості фінансової діяльності страховиків.
22. Особливості фінансової діяльності банків.
23. Особливості фінансової діяльності ТОВ.
24. Особливості фінансової діяльності ФПГ.
25. Поглинання як форма реорганізації підприємств.
26. Позичковий капітал підприємства: його ознаки та складові.
27. Резервний капітал підприємства: види та джерела формування.
28. Реорганізація в системі фінансової діяльності підприємства.
29.  Формування власного капіталу підприємства.
30. Роль франчайзингу у створенні підприємств.
31. Складові власного капіталу суб’єктів господарювання.
32. Способи бюджетування та система бюджетів на підприємстві.
33. Статутний капітал і корпоративні права підприємства
34. Сутність та передумови комерційного кредитування підприємств.
35. Сутність та призначення резервного капіталу.
36. Сутність та принципи бюджетування.
37. Сутність та типи дивідендної політики.
38. Сутність та шляхи зменшення статутного капіталу підприємства.
39. Сутність, функції та структура капіталу підприємства.
40. Факторинг як форма фінансування дебіторської заборгованості підприємства.
41. Фінансова діяльність кооперативів.
42.  Фінансова діяльність суб’єктів господарювання без створення юридичної особи.
43. Фінансова діяльність ТОВ.
44. Характеристика акцій: сутність, види та форми випуску.
45.  Зміст бюджетного контролю.
46. Визначення обсягу капіталу для фінансування необоротних активів за їх видами.
47.  Формування основних засобів і нематеріальних активів власними коштами суб’єкта господарюванняв в різних видах бізнесу.
48.  Залучення позикових коштів для формування основних засобів і нематеріальних активів.
49.  Принципи організації фінансів страховика.
50. Умови забезпечення фінансової стійкості страховиків.
51. Зміст і чинники укрупнення підприємства злиттям, приєднанням і поглинанням.
52.  Зміст і чинники розукрупнення підприємства поділом або виділенням.
53.  Джерела фінансування реальних інвестиційних проектів власними та позиковими коштами.
54.  Оцінка та зменшення ризикованості реального інвестування підприємства.
55.  Довго- і короткострокові фінансові інвестиції підприємства в капітал інших суб’єктів господарювання: чинники, відображення у звітності.
56.  Вартість фінансових інвестицій, що обліковуються методом  участі в капіталі (первісна і поточна вартість).
57.  Довго- і короткострокові фінансові інвестиції в цінні папери: види цінних паперів, відображення у звітності.
58.  Вартість фінансових інвестицій у цінні папери (початкова та поточна вартість).
59.  Зміст роботи фінансової служби при здійсненні зовнішньоекономічній діяльності підприємства.
60.  Основні ризики в разі здійснення підприємствами зовнішньоекономічних операцій та запобігання їм.

 

 

 

 

 

 

6.1. Перелік основних категорій та понять, що виносяться на залік(іспит) з фінансової діяльності субєктів господарювання.

 

 

1.бюджетування,	2.інвестиційна діяльність
3.аквізиція	4.реорганізація
5.облігація	6.фінансова діяльність
7.операційна діяльність	8.власний капітал
9.факторинг	10.консолідований податок на прибуток,
11.контроллінг	12.злиття підприємств
13.перетворення підприємства	14.поглинання підприємства,
15.фінансова інвестиція	16.пайовий капітал
17.додатковий вкладений капітал	18.деномінація
19.дроблення	20.ажіо
21.акція	22.цінні папери
23.тезаврація прибутку	24.форфейтинг
25.санація балансу	26.кредит
27.варант	28.дивіденд
29.документарний акредитив	30.інкасо
31.документарне інкасо	32.надзвичайні доходи
33.нематеріальні активи	34.гудвіл
35.негативний гудвіл,	36.непокриті збитки.
37.необоротні активи,	38.оборотні активи,
39. нерозподілений прибуток	40. операційний цикл,
41. відкрите акціонерне товариство	42. публічне акціонерне товариство
43.товариство з обмеженою відповідальністю	44.повне товариство
45.командитне товариство	46.приватне підприємство
47.казенне підприємство	48.комунальне підприємство
49.фізична особа – приватний підприємець	50.юридична особа
51. постдивідендна дата	52. код ЄДРПОУ
53. лізинг	54.оперативна оренда
55. валовий дохід	56.валові витрати
57. амортизаційні відрахування	58. податок з прибутку
59. собівартість	60. виручка
61.вирахування з доходу	62. основні засоби
63. довгострокові інвестиції	64.необоротні активи
65. власний капітал	66.статутний капітал
67. додатковий капітал	68. неоплачений капітал
69. вилучений капітал	70. резервний капітал
71. чисті акиви	72. податкова політика
73. податковий менеджмент	74. податкове планування
75. оптимізація податків	76.ухилення від оподаткування
77. банківський кредит	78. товарний кредит
79.застава	80.страхування
81. страхувальник	82.страховик
83. фінансова стійкість	84. ліквідність
85.вексель	86.дисконт
87.ІНКОТЕРМС	88.приховані резерви
89.метод участі в капіталі	90. методи амортизації
91.самофінасування	92. санаційний прибуток
93. Free Cash-flow	94. Точка беззбитковості
95. стандарти оцінювання	96. фінансова звітність
97. аудит	98.положення(стандарти) бух. Обліку
99. IFRS	100. спільна діяльність.

7. СПИСОК РЕКОМЕНДОВАНОЇ ЛІТЕРАТУРИ

Основна література

1.Бланк И. А. Финансовый менеджмент. — К.: Ника-Центр, 1999.

2.Воловець.Я.В. Фінансова діяльність суб’єктів господарювання: Навч. посібник. — К.:  Алєрта. – 2009. – 200 с.

3.Терещенко О. О. Фінансова діяльність суб’єктів господарювання: Навч. посібник. — К.: КНЕУ, 2003. — 554 с.

4. сизоненко В.О.   Фінансовий менеджмент. – К.: ІОЦ «Київський університет», 2006.

5. сизоненко В.О.   Основи підприємницької діяльності: Підручник. – К.: Знання України. – 2003.

 

Рекомендована література

 

6. Конституція України. Ст. 85, 95, 96–98, 116, 119, 138, 142, 143.

7. Господарський кодекс України // Відомості ВВР України. — 2003. — № 18–22.

8. Закон України “Про цінні папери і фондову біржу” від 18.06.91 // Відомості ВВР України. — 1991. — № 38.

9. Закон України “Про систему оподаткування” від 18.02.97 // Відомості ВВР України. — 1997. — № 16.

10. Закон України “Про загальнообов’язкове державне соціальне страхування у зв’язку з тимчасовою втратою працездатності та витратами, зумовленими народженням і похованням” від 18.01.017 // Уряд. кур’єр. — 2000. — № 38.

11. Закон України “Про загальнообов’язкове державне соціальне страхування на випадок безробіття” від 23.03.2000 // Уряд. кур’єр. — 2000. — № 72.

12. Закон України “Про загальнообов’язкове державне соціальне страхування від нещасного випадку на виробництві та професійного захворення, які спричинили втрату працездатності” від 21.09.99 // Уряд. кур’єр. — 1999. — № 215.

13. Закон України “Про загальнообов’язкове державне пенсійне страхування” від 03.12.97 // Уряд. кур’єр. — 1998. — № 11; 12.

14. Національні стандарти бухгалтерського обліку: Закони, положення, інструкції. — К.: Консалт, 2008. — 254 с.

15. Бандурка О. М., Коробов М. Я., Орлов П. І., Петрова К. Я. Фінансова діяльність підприємства. — К.: Либідь, 2002.

16. Боринець С.Я. Міжнародні фінанси: підручник.- 2-ге вид., перероб. і доп. – К.: Знання, 2006. – 494 с. (Вища освіта ХХІ століття).

17.  Бригхем Ю., Эрхард М. Финансовый менеджмент: 10-е изд. — М., 2005.

18. Дж. К. Ван Хорн. Основы управления финансами. — М.: Финансы и статистика, 1996. — 799 с.

19. Зятківський І. В. Фінанси підприємств: Навч. посіб. — К.: Кондор, 2003.

20. Контроллинг как инструмент управления предприятием. — М.: ЮНИТИ, 2001.

21. Крутик А. Б., Хайкин М. М. Основы финансовой деятельности предприятия: Учебник. — СПб.: Бизнес-пресса, 1999. — 445 с.

22. Перар Ж. Управление финансами с упражнениями. — М.: Финансы и статистика, 1999. — 356 с.

23. Перар Ж. Управление международными денежными потоками. — М.: Финансы и статистика, 1998. — 208 с.

24. Податкова система: навч. посіб. для студ. вищ. навч. закл. / [Лютий І.О., Демиденко Л.М., Романюк М.В. та ін]; за ред. І.О.Лютого. – К.: Центр учбової літератури, 2009. – 456 с.

25.Податкова політика України: стан, проблеми та перспективи : монографія / П.В.Мельник, Л.Л. Тарангул, З.С.Варналій, В.Б.Тропіна та ін.] ; за ред.. З.С.Варналія. – К.: Знання України, 2008. – 675 с.

26. Ринок боргових цінних паперів в Україні: суперечності та тенденції розвитку. монографія. / Лютий І.О., Грищенко Т.В., Любкіна О.В. та інші/ - К.: Центр учбової літератури, 2008. – 432 с.

27. Романюк м.В. Податкова політика як чинник соціально-економічного зростання в Україні.// Монографія. Київ. Центр учбової літератури. – 2008. – 278с.

 

27. Суторміна В. М., Федосов В. М., Рязанова Н. С. Фінанси зарубіжних корпорації: Навч. посіб. — К.: Либідь, 1993.

29. Страхування: Підручник / За ред. В.Д. Базилевича. – К.: Знання, 2008. - 1019 с., 64 д.а.

30. Тренев Н. Н. Управление финансами. — М.: Финансы и статистика, 1999.

31. Управління зовнішньоекономічною діяльністю: Навч. посіб. / За ред. А. І. Кредісова. — К.: Віра-Р, 1998.

32. Філімоненков О. С. Фінанси підприємств. — К.: МАУП, 2003.

33. Фінанси підприємств: Підручник / За ред. А. М. Поддєрьогіна. — К.: КНЕУ, 2002.

34. Финансовый менеджмент. Теория и практика / Под ред. Е. С. Стояновой. — М.: Перспектива, 1997. — 564 с.

35. Финансы предприятий / Под ред М. В. Романовского. — СПб.: Бизнес-пресса, 2000.

36. Шеремет А. Д., Сайфулин Р. С. Финансы предприятий: Учеб. пособие. — М.: ИНФРА-М, 1998. — 341 с.